Plaćaju li uzajamni fondovi dividende ili kamate?

Ovisno o vrsti ulaganja koja su uključena u portfelj, uzajamni fondovi mogu isplaćivati ​​dividende, kamate ili oboje.

Vrste uzajamnih fondova

Postoje četiri glavne kategorije uzajamnih fondova i svaka kategorija odgovara raznim investicijskim ciljevima. Dionički fondovi uključuju samo ulaganja na burzi. Ako bilo koja od tih dionica isplaćuje dividendu, onda uzajamni fond također isplaćuje dividende.

Slično tome, obveznički fondovi uključuju samo ulaganja u korporativne i državne obveznice. Većina obveznica plaća zajamčene iznose kamata svake godine, što se naziva kuponskim plaćanjem. Budući da obveznice plaćaju kamate, to rade i obveznički fondovi.

Uravnoteženi fondovi ulažu u dionice i obveznice. Stoga, za uravnotežene fondove gotovo je zajamčeno da će platiti kamate, a mogu isplaćivati ​​i dividendu ovisno o specifičnim dionicama u portfelju.

Fondovi novčanog tržišta smatraju se najstabilnijom vrstom uzajamnog fonda i uključuju samo ulaganja u vrlo kratkoročne dužničke instrumente kao što su općinske obveznice. Fondovi novčanog tržišta također plaćaju kamate, iako je stopa prinosa općenito niža od ostalih vrsta fondova.

Zašto uzajamni fondovi plaćaju dividende i kamate?

Kako bi izbjegli plaćanje poreza na dohodak od investicija, uzajamni fondovi trebaju raspodijeliti gotovo sav prihod dioničarima. To znači da kada dionica ili obveznica u portfelju fonda isplati dividende ili kamate, taj novac mora tada biti raspodijeljen dioničarima fonda, tako da ga fond nije dužan uključiti kao prihod. Potom pojedini dioničari izvješćuju da su prihodi od ulaganja u njihovim porezima za godinu. Isto je ako fond prodaje dobit od prodaje imovine, koja se naziva kapitalnom dobiti.

Vreme raspodjele uzajamnih fondova, uključujući isplatu dividendi i kamata, ovisi o odluci svakog pojedinog fonda i može se uvelike razlikovati. Općenito, fondovi koji stvaraju dividende ili kamate moraju dijeliti dioničarima najmanje jednom godišnje.

Savjetnik Uvid

Dan Stewart, CFA®
Revere Asset Management, Dallas, TX

Raspodjela uzajamnih fondova razvrstava se prema vrsti i karakteru podjele. Na taj način, uzajamni fondovi mogu plaćati kamate, dividende i / ili kapitalne dobit putem distribucija, što će odrediti iznos poreza koji morate platiti.

Primjerice, obveznički fond će obično plaćati kamate, ali i kapitalnu dobit prilikom prodaje obveznica. Izbalansirani fond drži i dionice i obveznice, te stoga možete imati sve tri vrste distribucije.

Razlog za to je taj što uzajamni fond jednostavno prolazi kroz raspodjelu vrijednosnih papira kako ne bi izvršio dvostruko oporezivanje (na razini fonda, a zatim i na dioničara). Ako se, međutim, vaša ulaganja nalaze u IRA-u ili na drugom mirovinskom računu, porezne posljedice su nevažne jer su porezno odgođene.