Godišnji postotni prinos (APY)
Godišnji postotni prinos (APY) je stvarna stopa prinosa zarađena štednim ulogom ili investicijom uzimajući u obzir učinak složenih kamata.
Za razliku od jednostavnih kamata, kamate za složenje obračunavaju se periodično i iznos se odmah dodaje u saldo. Kako svako razdoblje napreduje, stanje na računu postaje malo veće, pa će i kamate plaćene na preostalom iznosu biti sve veće.
Ključni odvodi
- APY je stvarna stopa prinosa koja će se zaraditi za godinu dana ako se kamata složi.
- Složenim kamatama periodično se dodaje ukupni uloženi iznos, povećavajući saldo. To znači da će svako plaćanje kamata biti veće, na temelju većeg salda.
- Što se kamata češće stekne, to će biti bolji povrat.
Banke u SAD-u su obvezne uključiti travanj kad oglašavaju svoje kamate. To potencijalnim kupcima govori točno koliko će novca položiti depozit ako se položi 12 mjeseci.
Formula i izračun APY
APY izračunava:
U ovoj APY formuli 1 je položen iznos. Dakle, ako položite 100 USD tijekom jedne godine uz 5% kamate, a vaš depozit se sastavi kvartalno, na kraju godine imali biste 105, 09 USD. Da su vam plaćene jednostavne kamate, imali biste 105 dolara.
To nije previše dramatično. Ali ako ostavite tih 100 USD u banci da nastave sakupljati kamate četiri godine, imali biste 121, 99 USD. Uz jednostavan interes, to bi bilo 120 dolara.
Što vam APY može reći
Svako ulaganje na kraju se procjenjuje njegovom stopom prinosa, bilo da je to depozitni certifikat, udio dionica ili državna obveznica. Stopa prinosa jednostavno je postotak rasta investicije u određenom vremenskom periodu, obično godinu dana.
No, stope povrata mogu biti teško uspoređivati za različite investicije ako imaju različita razdoblja sažimanja. Jedni se mogu spojiti dnevno, dok se drugi sastoje kvartalno ili dvogodišnje.
Standardiziranje stope povrata
Usporedba stope povrata jednostavnim iskazivanjem postotka vrijednosti svake više od godine dana daje netočan rezultat, jer zanemaruje učinke složenih kamata. I od ključne je važnosti znati koliko često se to složenje događa. Što češće su depozitni spojevi, to brže raste investicija, jer svaki put kada se spoje kamate zarađene tijekom tog razdoblja dodaju se glavnici i buduće isplate kamata obračunavaju se na taj veći iznos glavnice.
APY standardizira stopu povrata. To čini navođenjem stvarnog postotka rasta koji će se zaraditi složenim kamatama pod pretpostavkom da se novac položi na godinu dana.
Stoga, u gornjem primjeru, polog od 100 USD nalazi se na računu koji plaća protuvrijednost 5, 09% kamate. Godišnje plaća kamate od 5%, a to iznosi 5, 09%.
Usporedba APY-a o dvije investicije
Pretpostavimo da razmišljate o tome želite li uložiti u jednogodišnju obveznicu s nula kupona koja plaća 6% nakon dospijeća ili račun visokog prinosa na novčanom tržištu koji plaća mjesečno 0, 5% mjesečno.
Usporedba dviju investicija prema njihovim kamatnim stopama ne funkcionira jer ignorira učinke kamata i koliko često se to događa.
Na prvi pogled prinosi izgledaju jednaki, jer 12 mjeseci pomnoženo sa 0, 5% jednak je 6%. Međutim, kada se u izračun APY uključe efekti sjedinjenja, ulaganje novčanog tržišta zapravo daje 6, 17%, kao (1 + .005) ^ 12 - 1 = 0, 0617.
APY protiv APR
APY je slična godišnjoj stopi postotka (APR) koja se koristi za kredite. Travanj odražava efektivni postotak koji će dužnik platiti tijekom godine dana kamate i naknade za kredit.
APY i APR su standardizirane mjere kamatnih stopa izražene u godišnjem postotku.
Međutim, jednadžba za APY ne uključuje račune, samo složene periode. To je važno razmatranje za investitora, koji mora uzeti u obzir naknade koje će se oduzeti od ukupnog povrata ulaganja.
Usporedba investicijskih računa Ime dobavljača Opis Otkrivanje oglašavača × Ponude koje se pojavljuju u ovoj tablici potječu od partnerstava od kojih Investopedia prima naknadu.