Top 3 biotehnoloških ETF-ova (XBI, IBB)

Mnogi ulagači žele se izložiti upornom biotehnološkom sektoru. Jedan od najjednostavnijih načina ulaganja u biotehnologiju jest kroz fondove kojima se trguje na burzi (ETF). Ti fondovi imaju udjele u velikom broju biotehničkih tvrtki, pružajući dobro raznovrstan portfelj u jednoj jednostavnoj trgovini.

Ulaganje u biotehnički sektor može biti zastrašujuće. Jedinstvena znanstvena i regulatorna pitanja američke Agencije za hranu i lijekove (FDA) složenija su nego u ostalim sektorima. ETF-ovi pružaju idealnu metodu za ulaganje u sektor bez potrebe za potpunom preispitivanjem svake pojedine tvrtke.

SPDR S&P Biotech

SPDR S&P Biotech ETF (NYSEARCA: XBI) prati rezultate indeksa S&P Biotechnology Select Industry. Fond je osnovan 2006. godine, a kao upravljač investicijama upravljala je SSGA Funds Management, Inc. Dionice trguju na njujorškoj burzi (NYSE). Fond je imao 105 udjela i neto imovine od 3, 14 milijardi USD od srpnja 2015. godine.

XBI ima izmijenjenu shemu jednakog ponderiranja koja pruža izloženost manjih biotehničkih tvrtki. Te manje biotehničke tvrtke imaju velik potencijal za rast, ali i značajan rizik. Rizik je raspoređen među velikim brojem udjela.

Fond ima prihvatljiv omjer bruto rashoda od 0, 35%, što je najniži iznos u sektoru. XBI je nedavno ostvario dobre rezultate, više od 65% u odnosu na 2014. do 2015. Biotehnički sektor je u velikoj mjeri cijenio, iako su se neki pitali postoji li biotehnološki mjehurić. Fond je pogodan za ulagače koji žele dugoročnije ulaganje s većom izloženošću manjim biotehničkim tvrtkama od one koju nude druge ETF-ove kompanije u tom sektoru.

iShares Nasdaq Biotech

IShares Nasdaq Biotech ETF (Nasdaq: IBB) je najveći biotehnički ETF, s imovinom u upravljanju od oko 9, 9 milijardi dolara (AUM) od srpnja 2015. IBB pruža izloženost biotehničkim i farmaceutskim kompanijama i prati indeks tržišno kapitaliziranog ponderiranog kapitala kotirano na Nasdaq razmjeni. IBB je počeo trgovati u 2001. godini i ima nešto veći omjer rashoda od 0, 48%.

IShares Nasdaq Biotech ETF favorizira veće biotehničke tvrtke zbog sheme ponderiranja tržišnih ograničenja. Prva tri udjela, s težinom preko 8%, su Gilead Sciences (Nasdaq: GILD), Biogen, Inc. (Nasdaq: BIIB) i Celgene Corp. (Nasdaq: CELG). Prvih 10 udjela u fondu ima oko 58%.

IBB je u protekloj godini ostvario dobre rezultate, više od 43% u odnosu na lipanj 2014. Ovaj je učinak sličan ostalim fondovima u sektoru. Fond ima vrlo dobru likvidnost s prosječnim dnevnim opsegom trgovanja u iznosu od 577 milijuna dolara. Stoga je investitorima lako graditi i izlaziti pozicije. Međutim, fond može držati samo dionice kojima se trguje na Nasdaq-u. Postoji nekoliko manjih biotehničkih tvrtki s dobrim potencijalom koji trguju na NYSE, a fond može propustiti ovaj važan podsektor. Ipak, fond pruža solidno sredstvo za dugoročno ulaganje u biotehnički sektor koji se mjeri prema tvrtkama s većom kapom.

ProShares Ultra Nasdaq Biotech

ProShares Ultra Nasdaq Biotech (Nasdaq: BIB) traži dnevne prinose koji su dvostruko veći od Nasdaq Biotech indeksa. To je utjecati na ETF. Fond je počeo trgovati u 2010. Fond ima vrlo visok omjer rashoda od 1, 08%. Taj povećani trošak nastaje zbog povećanih troškova upravljanja. Fond mora svakodnevno sklapati ugovore o zamjeni ugovora s drugim ugovornim stranama za rebalansiranje udjela kako bi se osigurao učinak učinka. Fond je u posljednje vrijeme imao spektakularne rezultate, više od 94% u posljednjih godinu dana.

ProShares Ultra Nasdaq Biotech fond usmjeren je prema kratkoročnim razdobljima zadržavanja za aktivnije trgovce. Visok omjer troškova i veća razina rizika možda nisu prikladni za većinu dugoročnih ulagača.