Financijske poteškoće

Što je financijska nevolja?

Financijska nevolja je uvjet u kojem tvrtka ili pojedinac ne mogu stvarati prihode ili prihode jer nije u mogućnosti ispuniti ili ne može platiti svoje financijske obveze. To se uglavnom odnosi na visoke fiksne troškove, nelikvidnu imovinu ili prihode osjetljive na gospodarske padove.

Ignoriranje znakova financijske nevolje može biti pogubno za tvrtku. Može doći vrijeme kada se teški financijski problemi ne mogu popraviti jer su obveze tvrtke ili pojedinca previsoke i ne mogu ih se platiti, a jednostavno nema dovoljno prihoda za nadoknadu duga. Ako se to dogodi, bankrot može biti jedina opcija.

Razumijevanje financijske nevolje

Ako tvrtka ili pojedinac dožive vremensko razdoblje u kojem ne mogu platiti svoje račune i druge obveze do dana dospijeća, vjerojatno će doživjeti financijsku nevolju. Neki od tih troškova mogu uključivati ​​(skupo) financiranje, oportunitetne troškove projekata i zaposlenike koji nisu produktivni. Zaposlenici u tvrtki u nevolji obično imaju niži moral i veći stres uzrokovan povećanom šansom za bankrot, što ih može natjerati da napuste posao.

Tvrtke u financijskoj nevolji mogu teško osigurati financiranje. Možda će također opati da njihova tržišna vrijednost opada, a kupci smanjuju narudžbe i dobavljači mijenjaju uvjete isporuke.

Gledanje financijskih izvještaja tvrtke može pomoći investitorima i drugima da utvrde njezino financijsko zdravlje. Na primjer, negativan novčani tijek pod izvještajima o novčanim tokovima jedan je pokazatelj financijske nevolje. To bi moglo biti uzrokovano velikim razlikama između gotovinskog plaćanja i potraživanja, visokih kamata i pada obrtnog kapitala.

Pojedinci koji trpe financijsku nevolju mogu se naći u situaciji u kojoj su njihovi dugovi mnogo veći od njihovih mjesečnih primanja. To uključuje plaćanja kućama ili stanarinom, plaćanja automobilom i kreditne kartice i račune za komunalije. Ljudi koji doživljavaju situacije poput ovih skloni su tome da prolaze kroz duže vremensko razdoblje.

Pojedinci koji su izloženi financijskim nevoljama mogu biti izloženi novčanim naknadama, presudama ili pravnim postupcima od vjerovnika.

Posebna razmatranja

Znakovi financijske nevolje

Postoji nekoliko znakova upozorenja koji ukazuju na to da je tvrtka u financijskoj nevolji. Loši profit može značiti da je tvrtka financijski nezdrava. Ako se izbori za čak i neodgovaranje, kompanija se ne može uzdržavati od internih fondova i treba izvana prikupljati kapital. To povećava poslovni rizik tvrtke i smanjuje njegovu kreditnu sposobnost kod zajmodavaca, dobavljača, investitora i banaka. Ograničavanje pristupa fondovima obično rezultira neuspjehom poduzeća (ili pojedinca).

Loš rast ili pad prodaje pokazuje da tržište ne prima pozitivno proizvode ili usluge tvrtke na temelju njenog poslovnog modela. Kad ekstremne marketinške aktivnosti ne rezultiraju rastom, tržište možda nije zadovoljno ponudom, a tvrtka se može zatvoriti. Isto tako, ako tvrtka nudi proizvode ili usluge loše kvalitete, potrošači počinju kupovati od konkurenata, na kraju prisiljavajući tvrtku da zatvori svoja vrata.

Kad dužnici oduzimaju previše vremena za plaćanje dugova prema poduzeću, novčani tok može se ozbiljno povećati. Poduzeće ili pojedinac možda nisu u mogućnosti platiti vlastite obveze. Rizik je posebno pojačan kada tvrtka ima jednog ili dva glavna klijenta.

Ključni odvodi

• Financijska nevolja se događa kada tvrtka ili pojedinac ne mogu ostvariti prihod ili prihod i ne mogu ispuniti ili platiti svoje financijske obveze.
• Financijske nevolje obično su posljednji korak prije bankrota.
• Da bi popravili situaciju, tvrtka ili pojedinac mogu razmotriti opcije poput restrukturiranja duga ili smanjenja troškova.

Financijske poteškoće u velikim financijskim institucijama

Jedan od čimbenika koji je pridonio financijskoj krizi 2007.-2008. Bila je povijest povijesti hitnih zajmova vlade dotičnim financijskim institucijama i na tržištima za koja se smatralo da bi mogla propasti. Ova povijest stvorila je očekivanje da će dijelovi financijskog sektora biti zaštićeni od gubitaka.

Savezna mreža za financijsku sigurnost trebala bi zaštititi velike financijske institucije i njihove vjerovnike od neuspjeha i smanjiti sistemski rizik za financijski sustav. Međutim, savezne garancije mogu poticati nepromišljeno preuzimanja rizika koji mogu dovesti do nestabilnosti u sustavu koji sigurnosna mreža treba zaštititi.

Budući da državna sigurnosna mreža subvencionira preuzimanje rizika, manje je vjerovatno da će ulagači koji se osjećaju zaštićenima od vlade zahtijevati veće prinose kao nadoknadu za veći rizik. Isto tako, vjerovnici se mogu osjećati manje hitnima za nadzor nad poduzećima koja su implicitno zaštićena.

Prekomjerno preuzimanje rizika znači da tvrtke imaju veće izglede i mogu zahtijevati jamčevine da ostanu solventne. Dodatne mjere pomoći mogu dodatno narušiti tržišnu disciplinu.

Planovi sanacije, ili volje za život, mogu biti važna metoda uspostavljanja vjerodostojnosti protiv spašavanja. Državna sigurnosna mreža može biti manje atraktivna opcija u doba financijske nevolje.

Kako otkloniti financijsku nevolju

Koliko god vam se činilo teško, može postojati neki način da stvari preokrenete i otklonite financijske nevolje. Jedna od prvih stvari koju mnoge tvrtke rade je pregledati svoje poslovne planove. To bi trebalo uključivati ​​i njegovo poslovanje i performanse na tržištu, kao i postavljanje ciljanog datuma za ostvarenje svih njegovih ciljeva.

Drugo razmatranje je gdje smanjiti troškove. To može uključivati ​​smanjenje zaposlenika ili čak smanjenje troškova za upravljanje, što često može biti skupo za posao.

Neke tvrtke mogu razmotriti restrukturiranje svojih dugova. Prema ovom postupku, tvrtke koje ne mogu ispuniti svoje obveze mogu pregovarati o dugovanjima i promijeniti uvjete otplate kako bi poboljšale svoju likvidnost. Restrukturiranjem mogu nastaviti s radom.

Za osobe koje su izložene financijskoj nevolji, savjeti za popravljanje situacije slični su gore navedenim. Oni koji su pogođeni možda će smatrati razboritim smanjiti se nepotrebnim ili pretjeranim navikama potrošnje, poput ručka, putovanja i ostalih kupovina, koje se mogu smatrati luksuzom. Druga opcija može biti kreditno savjetovanje. Sa kreditnim savjetovanjem, savjetnik pregovara o obvezama dužnika, omogućavajući mu izbjegavanje bankrota.

Usporedba investicijskih računa Ime dobavljača Opis Otkrivanje oglašavača × Ponude koje se pojavljuju u ovoj tablici potječu od partnerstava od kojih Investopedia prima naknadu.

Povezani uvjeti

Definicija insolventnosti Insolventnost je situacija u kojoj pojedinac ili organizacija ne mogu otplaćivati ​​račune i dugove. više Financijski rizik: Umjetnost procjenjivanja ako je tvrtka financijski rizik kupnje uglavnom se odnosi na gubitak novca. Može se odnositi na mogućnost da će korporativni dionici pretrpjeti gubitke ako se novčani tok tvrtke pokaže neadekvatnim za ispunjavanje svojih obveza. To se također može odnositi na korporaciju ili vladu koja propusta u svojim obveznicama. više Razumijevanje omjera pokrića duga - DSCR U korporativnim financijama, omjer pokrića duga-DSCR (eng. dug-service rate) predstavlja mjerenje novčanog toka dostupnog za plaćanje tekućih dužničkih obveza. Omjer navodi neto operativni prihod kao višestruke dužničke obveze koje dospijevaju u roku od jedne godine, uključujući kamate, glavnicu, potopni fond i zakupnine. više Kako trenutni omjer djeluje kao omjer likvidnosti Trenutni omjer je omjer likvidnosti koji mjeri sposobnost tvrtke da pokriva kratkoročne obveze tekućom imovinom. više Restrukturiranje duga: Usklađivanje duga kako bi ga učinili upravljivijim restrukturiranjem duga metoda je kojom tvrtke mijenjaju uvjete ugovora o dugu kako bi postigle prednost s neizmirenim dužničkim obvezama. više Restrukturiranje korporativnog duga Restrukturiranje duga korporacije je reorganizacija neizmirenih obveza tvrtke u nevolji radi vraćanja likvidnosti i održavanja poslovanja. više partnerskih veza