Indeksno ulaganje

DEFINICIJA ulaganja u indeks

Indeksno ulaganje je pasivna strategija koja pokušava generirati slične prinose kao široki tržišni indeks. Ulagači koriste indeksno ulaganje da bi replicirali učinak određenog indeksa - uglavnom indeksa kapitala ili fiksnog dohotka - kupnjom sredstava kojima se trguje na burzi (ETF) koji pomno prate temeljni indeks. Brojne su prednosti indeksnog ulaganja. Kao prvo, empirijska istraživanja otkrivaju da indeksno ulaganje dugoročno nadmašuje aktivno upravljanje. Preuzetim pristupom investiranju uklanjaju se mnoge pristranosti i nesigurnosti koje proizlaze iz strategije branja dionica.

BREAKING DOWN Indeks Ulaganje

Indeksno ulaganje je učinkovita strategija upravljanja rizikom i postizanja dosljednih prinosa. Zagovornici strategije izbjegavaju aktivno ulaganje jer suvremena financijska teorija tvrdi da je nemoguće „pobijediti tržište“ nakon što se u obzir uzmu trgovinski troškovi i porezi. Budući da ulaganje u indeks ima pasivan pristup, indeksni fondovi obično imaju niže omjere naknada i troškova upravljanja od fondova koji se aktivno upravljaju. Jednostavnost praćenja tržišta bez upravitelja portfelja omogućava pružateljima usluga da održavaju skromne naknade. Indeksni fondovi također su efikasniji od poreza jer su aktivni fondovi.

Još važnije, indeksno ulaganje je učinkovita metoda diverzifikacije prema rizicima. Drugim riječima, indeksni fond sastoji se od široke košarice imovine umjesto nekoliko ulaganja. Ovo služi za minimiziranje nesistematičnog rizika povezanog s određenom tvrtkom ili industrijom bez smanjenja očekivanih prinosa. Za mnoge investitore u indeks S&P 500 je najčešća referentna vrijednost za ocjenjivanje performansi, jer mjeri zdravlje američke ekonomije. Drugi široko praćeni indeksni fondovi prate izvedbu sektora Dow Jones Industrial Average i korporativnih obveznica (AGG).

Ograničenja indeksnog ulaganja

Unatoč stjecanju ogromne popularnosti posljednjih godina, postoje ograničenja u investiranju u indekse. Mnogi indeksni fondovi, poput S&P 500, formirani su na osnovi tržišne kapitalizacije, što znači da najviši udjeli imaju ogromnu težinu na širokim tržišnim kretanjima. Ako Amazon (AMZN) i Facebook (FB), na primjer, dožive slab pad, to bi imalo vidljiv utjecaj na cijeli indeks. Ova potpuno pasivna strategija zanemaruje podskup investicijskog svemira usredotočen na tržišne faktore poput vrijednosti, zamaha i kvalitete.

Ovi faktori sada predstavljaju ulaganje koje se naziva pametni-beta, a koji pokušava pružiti bolje prilagođene prinose riziku od indeksa ponderiranog tržišnom kapom. Smart-beta fondovi nude iste prednosti pasivne strategije s dodatnim napretkom aktivnog upravljanja, inače poznatim kao alfa.

Usporedba investicijskih računa Ime dobavljača Opis Otkrivanje oglašavača × Ponude koje se pojavljuju u ovoj tablici potječu od partnerstava od kojih Investopedia prima naknadu.

Povezani uvjeti

Što je pasivno ulaganje? Pasivno ulaganje je investicijska strategija za maksimiziranje dobiti minimiziranjem kupovine i prodaje. Otkrijte više o tome ovdje. više Definicija upravljanja portfeljem Upravljanje portfeljem uključuje odlučivanje investicijskog miksa i politike, usklađivanje ulaganja s ciljevima, raspodjelu imovine i uravnoteženje rizika s izvedbom. više Što je fond s trgovanjem na berzi (ETF)? Fond kojim se trguje na burzi (ETF) je vrijednosni papir koji prati određeni skup dionica ili indeksa, ali trguje poput dionica na burzi. više Kako Smart Beta ETF-ovi rade, koristi i rizici Pametni Beta ETF je vrsta fonda kojima se trguje na burzi, a koristi sustav zasnovan na pravilima za odabir ulaganja koja će biti uključena u fond. više Definicija za usporedbu Benchmark definicija Standard je standard prema kojem se može mjeriti rad menadžera vrijednosnih papira, uzajamnog fonda ili ulaganja. više Alpha Alpha (α), koji se koristi u financijama kao mjera uspješnosti, je višak povrata ulaganja u odnosu na povrat referentnog indeksa. više partnerskih veza