5 načina kreditiranja home-equity kredita (HELOC) mogu vam naštetiti

Možda ste čuli da je kreditna linija kućnog kapitala (HELOC) prikladan, fleksibilan i jeftin način posudbe novca. Sve ove izjave mogu biti istinite ako oprezno upravljate svojim HELOC-om. Ali ako to ne učinite, HELOC može postati vrlo skup i dovesti vas u financijske probleme. Evo kako.

Ključni odvodi

• HELOC-ovi uglavnom imaju promjenjive kamatne stope, što može dovesti do povećanja mjesečnih plaćanja nakon određenog vremenskog okvira.
• Zajmoprimci koji koriste HELOC-ove koji u početku obavljaju samo plaćanja kamate suočavaju se s dramatično višim mjesečnim plaćanjima nakon što istekne razdoblje samo za kamate.
• Korištenje HELOC-a kao instrumenta konsolidacije duga može uzrokovati probleme osobama kojima nedostaje financijska disciplina.
• HELOC-ovima može biti vrlo lako da žive ljudima preko svojih mogućnosti.

Rast kamata može povećati mjesečne isplate / ukupne troškove posudbe

HELOC-ovi uglavnom imaju promjenjive kamatne stope. Kamatna stopa temelji se na referentnoj stopi, poput stope sredstava Feda, uvećanu za maržu, koju utvrđuje zajmodavac. Kada kamatne stope porastu, mjesečna uplata će porasti.

Ne možete predvidjeti kada će se povećati ili kolika će biti. Vaša nova mjesečna uplata mogla bi biti nedostupna. Ako zaostanete za tim isplatama, možete smanjiti kreditni rezultat - a da ne spominjemo povećanje iznosa dugovanih kamata. Fini ispis vašeg HELOC-a trebao bi sadržavati maksimalnu moguću kamatnu stopu, no ako je vaša trenutna kamatna stopa 6%, a maksimalna 20%, te informacije neće biti vrlo ugodne.

Kamate također utječu na dugoročne ukupne troškove posudbe, a ne samo na mjesečne isplate. Ako se kamatna stopa na vašem HELOC-u poveća, prije nego što ga otplatite, ukupni trošak onoga za što ste posudili novac raste. Veće plaćanje kamate znači i da imate manje novca za druge stvari, poput plaćanja računa ili štednje za odlazak u mirovinu.

Jedan od načina za borbu protiv rizika od viših kamatnih stopa je uzimanje zajma iz matičnog kapitala koji ima fiksnu stopu, umjesto HELOC-a. "U okruženju s rastućim kamatnim stopama možda je bolje imati kredit za kućanstvo da biste zaključili fiksnu kamatnu stopu", kaže Marguerita Cheng, CFP®, izvršni direktor Blue Ocean Global Wealth, Gaithersburg, Md. Druga je mogućnost iskoristiti prednost opcije s fiksnom stopom koja se nudi kod nekih HELOC-ova.

Međutim, u zamjenu za sigurnost fiksne stope obično ćete plaćati nešto višu kamatnu stopu nego što biste znali HELOC-om s promjenjivom stopom. Ova dinamika je slična onoj koja postoji između kamatnih stopa hipoteka s prilagodljivom stopom i hipoteka s fiksnom stopom.

Tekuće mjesečne isplate mogu prouzročiti financijsku nestabilnost

Imati HELOC slično je hipoteci s podesivom stopom jer se vaše mjesečne uplate mogu značajno promijeniti kad se promjene kamatne stope. Može biti teško napraviti proračun ili napraviti buduće financijske planove kada ne možete predvidjeti mjesečne isplate ili ukupne troškove zaduživanja.

Naravno, neki zajmoprimci ugodno preuzimaju ovu razinu rizika, posebno u okruženjima s niskom kamatnom stopom. Ali ako vam treba niža razina rizika da biste dobro spavali noću, zajam za pomoć u vlasništvu kuće ili opcija s fiksnom stopom na HELOC-u može se još jednom pokazati boljim izborom.

"Zajmovi s promjenjivom stopom odlična su opcija ako tražite kratkoročne niske stope i lako biste mogli priuštiti da brzo platite zajam (ili platite znatno veći trošak kamate) ako kamate porastu", kaže Jonathan Swanburg, investicija predstavnik savjetnika, savjetnici Tri zvjezdice, Houston, Texas. "Međutim, pojedinci prečesto uzimaju ušteđevinu od zajmova s ​​promjenjivom kamatnom stopom i koriste ih za povećanje životnog stila trošeći više na automobile, odjeću ili putovanja. Prema tome, kad se stope povećaju, više ne mogu priuštiti troškove kamata i naći se u financijskim problemima. "

Isplate samo za kamate mogu se vratiti u vas

Neki HELOC-ovi imaju mogućnost koja omogućuje plaćanje samo kamate na novac koji posuđujete tijekom prvih nekoliko godina trajanja kredita. Plaćanja samo za kamate u kratkom roku izgledaju sjajno jer vam omogućuju da posuđujete mnogo novca i za što se čini da je to nizak trošak.

Dugoročno gledano, slika nije tako ružičasta. Zajmoprimci se suočavaju s dramatično višim mjesečnim plaćanjima nakon što istekne razdoblje samo za kamate, a moguće je i balonsko plaćanje na kraju roka trajanja kredita. Ako ne povećate proračun za ta povećanja ili ako vam financijska situacija ostane ista ili se pogoršava, možda nećete moći priuštiti veće isplate.

Osim toga, kada kamate plaćate samo na kredit, glavnica ostaje. Što duže čekate da počnete otplaćivati ​​glavnicu, duže ćete izvršavati otplatu duga. I naravno, ne možete otplatiti zajam dok ne otplatite glavnicu.

Konsolidacija duga dugoročno može koštati više

HELOC s niskim kamatama može se činiti odličnim načinom za konsolidaciju duga s visokim kamatama, poput računa za kreditne kartice. To čak može izgledati kao sjajan način refinanciranja bilo kojeg duga s višom kamatnom stopom od stope HELOC-a, poput kredita za automobil.

Kada produžite uvjete otplate s nekoliko godina na čak 30 godina, ukupni troškovi duga mogu se povećati čak i ako je vaša kamatna stopa znatno niža. Morate koristiti internetski kalkulator za konsolidaciju duga da biste utvrdili da li ćete izaći naprijed prije nego što razmislite o ovom potezu.

Drugi problem je što su, opet, kamate HELOC-a promjenjive. Sada se možete refinancirati po nižoj stopi, samo da biste povećali tu stopu. Kad se stopa poveća, možda više nećete izlaziti ispred.

Konsolidacija duga s HELOC-om može također stvoriti probleme osobama kojima nedostaje financijska disciplina. Ovi ljudi imaju tendenciju da ponovo pokrenu svoje stanje na kreditnoj kartici nakon što su novac HELOC-a iskoristili za isplatu. Tada na kraju imaju više duga nego što su započeli, a problem koji su pokušali riješiti preraste u veći problem.

Jednostavan novac može olakšati potrošnju izvan vaših mogućnosti

HELOC košta malo za uspostavu, a godišnja naknada za raspolaganje sredstvima obično nije veća od 100 USD. Nadalje, plaćanje kamate oporezuje se porezom, baš kao i hipoteka, a pristup novcu je jednostavan poput pisanja čeka ili korištenja debitne kartice.

Kad imate na raspolaganju nekoliko desetaka tisuća dolara i trošite ih poput kupnje bilo koje druge kupovine, ali uz porezne olakšice, možete se osloniti na HELOC da plati kupnju koju vaš mjesečni prihod ne može pokriti.

Prelaziti u naviku življenja iznad svojih mogućnosti je opasno. To vam izjeda ušteđevinu i dodatno otežava dobivanje ako se vaša financijska situacija promijeni na gore (recimo, jer izgubite posao).

Donja linija

Za kupovinu bi trebali posuđivati ​​samo novac koji će dugoročno poboljšati vašu financijsku situaciju. "HELOC-ovi mogu biti vrlo korisni ako se koriste samo za troškove stanovanja. Pregradnja ili poboljšanja kuće su najbolja", kaže Elyse Foster, CFP®, direktor, Harbor Financial Group, Inc., Boulder, Colorado. Osim toga, trebali biste živjeti ispod svog To znači da možete pokriti hitne slučajeve bez dugovanja i osigurati sebi kada niste u mogućnosti raditi.

Ako odlučite izvaditi HELOC, ne dopustite vam da vam smeta.