Lipper vođa
Lipper Leader mjerilo je uspjeha uzajamnog fonda temeljenog na tome ispunjava li ciljeve koje je postavilo Thomson Reuters, tvrtka koja posjeduje marku Lipper za usporedne svemire i drugu analizu fondova.
Lipper rangira uzajamne fondove na temelju pet mjernih podataka: ukupan povrat, dosljedan povrat, očuvanje kapitala, porezna učinkovitost i troškovi. Najboljih 20% sredstava u svakoj kategoriji dobiva najviše ocjene i nazivaju se Lipper Leaders. Tvrtka imenuje vođe za razdoblja od tri, pet i 10 godina za svaku kategoriju, kao i ukupno.
Menadžeri imovine, fondove tvrtke i financijski posrednici prepoznaju Lipper-ovo upoređivanje i klasifikacije kao industrijski standard, zajedno s onima iz rivalnog Morningstara.
BREAKING DOWN Lipper Leader
Lipper lideri pomažu investitorima da odluče koji fondovi ispunjavaju njihove investicijske ciljeve i odgovaraju njihovim preferencijama, iako ne pokušavaju predvidjeti buduće rezultate. Umjesto toga, rang lista se pokušava međusobno nadopunjavati. Na primjer, fond koji je rangiran kao Lipper Leader i po poreznoj učinkovitosti i po ukupnim troškovima vjerojatno je među najnižim troškovima.
Sve kategorije dijele rangiranje fondova po kvintilima. Svaki se fond uspoređuje s vršnjacima za svaku kategoriju. Top 20% su Lipper Leaders, Lipper sljedećih 20% a 4, a sljedećih 20% 3 i tako dalje. Lipper ažurira svoje ocjene jednom mjesečno.
Od svih kategorija Lipper Leader-a, najčešće se citira i promatra ukupni povrat koji uzima u obzir i dividende i aprecijaciju cijena.
Za i protiv lipskih lidera
Kao i svi takvi sustavi ocjenjivanja, dosadašnji rezultati ne mogu predvidjeti buduće rezultate. Nadalje, sustav Lipper Leaders ne može prepoznati nadolazeće fondove s kraćim stazama koje bi s vremenom mogle nadmašiti.
Također napominjemo da ne postoji kategorija Lipper Leader za povraćaj prilagođen riziku ili povrat u odnosu na svaku jedinicu rizika koju je preuzeo upravitelj fonda. Kupci moraju kombinirati ukupan povrat s očuvanjem kapitala i dosljednim rangiranjem povrata kako bi čak pokušali približiti ovu mjeru.
Za neke kupce posebno su zanimljivi manje popularni Lipper Leaders, ovisno o njihovom stilu ulaganja.
Primjerice, uzmite Lipper Leaders za dosljedan povratak. Ovaj poredak ukazuje na fondove koji su učinili bolji posao u odnosu na vršnjake u izbjegavanju kolebljivih promjena. Iako ova metrika neće pomoći ulagačima s kraćim rokom ili onima koji imaju veći rizik, korisna je dugoročnim ulagačima koji žele izbjeći sredstva koja stvaraju velike rezultate tijekom određenog kratkoročnog razdoblja, a ne više puta tijekom vremena.
Neki ulagači koji imaju značajnu imovinu izvan mirovinskog računa od 401 tisuće kuna ili sličnog, također pozorno vode Lipper Leaders zbog porezne učinkovitosti.
Usporedba investicijskih računa Ime dobavljača Opis Otkrivanje oglašavača × Ponude koje se pojavljuju u ovoj tablici potječu od partnerstava od kojih Investopedia prima naknadu.