Kratak pregled sektora osiguranja

Sektor osiguranja čine tvrtke koje nude upravljanje rizikom u obliku ugovora o osiguranju. Osnovni koncept osiguranja je da će jedna strana, osiguratelj, jamčiti plaćanje za neizvjestan budući događaj. U međuvremenu, druga strana, osiguranik ili osiguranik, isplaćuje osiguratelju manju premiju u zamjenu za tu zaštitu zbog te neizvjesne buduće pojave.

Kao industrija, osiguranje se smatra sporo rastućim, sigurnim sektorom za ulagače. Ta percepcija nije tako jaka kao što je bila u 1970-im i 1980-ima, ali još uvijek je općenito istinita u usporedbi s drugim financijskim sektorima.

Ključni odvodi

• Industriju osiguranja čine različite vrste igrača koji djeluju u različitim prostorima.
• Tvrtke za životno osiguranje usredotočene su na naslijeđe planiranje i zamjenu vrijednosti ljudskog kapitala, zdravstvena osiguranja osiguravaju troškove liječenja, a osiguranje imovine slučajno / nezgode ima za cilj zamjenu vrijednosti domova, automobila ili dragocjenosti.
• Osiguravajuća društva mogu biti strukturirana ili kao tradicionalno dioničko društvo s vanjskim ulagačima ili uzajamna društva u kojima su vlasnici polisa.

Koje su različite vrste osiguravajućih društava?

Ne nude sva osiguravajuća društva iste proizvode ili pružaju usluge istoj korisničkoj bazi. Među najvećim kategorijama osiguravajućih društava su osiguratelji od nezgode i zdravstvenog osiguranja; osiguravatelji imovine i nezgoda; i financijskim jamcima. Najčešći tipovi polica osobnog osiguranja su auto, zdravlje, vlasnici kuća i život. Većina pojedinaca u Sjedinjenim Državama ima bar jednu od ovih vrsta osiguranja, a osiguranje automobila zahtijeva zakon.

Tvrtke za nezgode i zdravlje vjerojatno su najpoznatije. Tu se ubrajaju tvrtke poput UnitedHealth, Anthem, Aetna i AFLAC, koje su dizajnirane kako bi pomogle ljudima koji su tjelesno oštećeni.

Tvrtke za životno osiguranje uglavnom izdaju polise koje isplaćuju smrtnu naknadu kao jednokratni iznos nakon smrti osiguranika njihovim korisnicima. Police životnog osiguranja mogu se prodati kao terminski život, koji je jeftiniji i istječe na kraju termina ili stalni (obično čitav život ili univerzalni život), što je skuplje, ali traje cijeli život i sadrži komponentu naplate novca. Životna osiguranja također mogu prodati dugoročne polise invaliditeta koje zamjenjuju osiguranikov prihod ako postanu bolesni ili onesposobljeni. Poznata životna osiguranja uključuju Northwest Mutual, Guardian, Prudential i William Penn.

Tvrtke za osiguranje imovine i štete osiguravaju od nezgoda nefizičke štete. To može uključivati ​​tužbe, oštećenja osobne imovine, automobilske nesreće i još mnogo toga. Velika osiguravajuća imovina i nezgode uključuju State Farm, Nationwide i Allstate.

Tvrtke zahtijevaju posebne vrste polica osiguranja koje osiguravaju određene vrste rizika s kojima se suočavaju određene tvrtke. Na primjer, restoranu brze hrane potrebna je politika koja pokriva štetu ili ozljede nastale kao rezultat kuhanja u fritezi. Auto distributer nije izložen ovoj vrsti rizika, ali zahtijeva pokrivanje zbog oštećenja ili ozljeda koje bi mogle nastati tijekom testnih vožnja.

Postoje i osiguranja osiguranja za vrlo specifične potrebe, poput otmice i otkupnine (K&R), medicinske zloupotrebe i osiguranja od profesionalne odgovornosti, poznate i kao osiguranje od pogreške i propusta.

Neke se tvrtke bave reosiguranjem radi smanjenja rizika. Reosiguranje je osiguranje koje osiguravajuća društva kupuju kako bi se zaštitila od viška gubitaka zbog velike izloženosti. Preosiguranje je sastavni dio napora osiguravajućih društava da se zadrže solventnost i izbjegnu neplaćanje zbog isplate, a regulatori to propisuju za tvrtke određene veličine i vrste.

Na primjer, osiguravajuće društvo može napisati previše uraganskih osiguranja na temelju modela koji pokazuju male šanse da uragan nanese geografsko područje. Ako se nezamislivo dogodi s uraganom koji je pogodio to područje, mogli bi nastati znatni gubici za osiguravajuće društvo. Bez da se reosiguranje oduzme dio rizika od stola, osiguravajuća društva mogu prestati poslovati kad god dođe do prirodne katastrofe.

Uzajamno vs. Dioničko osiguravajuće tvrtke

Osiguravajuća društva su klasificirana ili kao dionička ili uzajamna, ovisno o vlasničkoj strukturi organizacije. Postoje i neke iznimke, poput Plavog križa / Plavog štita i bratskih skupina, koje imaju različitu strukturu. Ipak, dioničke i uzajamne tvrtke daleko su najrašireniji načini koje osiguravajuća društva organiziraju.

U svijetu postoji više društava za uzajamno osiguranje, ali u SAD-u dioničke osiguravajuće kuće imaju više od uzajamnih osiguravatelja.

Dioničko osiguravajuće društvo je korporacija u vlasništvu svojih dioničara ili dioničara, a njegov je cilj profitirati od njih. Osiguratelji ne dijele izravno u dobit ili gubitak društva. Da bi djelovao kao dioničko društvo, osiguravatelj mora imati minimalni kapital i višak prije nego što dobije odobrenje državnih regulatora. Moraju se ispuniti i drugi zahtjevi ako se dionicama tvrtke javno trguje. Neki poznati američki osiguravatelji dionica uključuju Allstate, MetLife i Prudential.

Društvo za uzajamno osiguranje je korporacija u vlasništvu isključivo osiguranika koji su "ugovorni vjerovnici" s pravom glasa u upravnom odboru. Općenito, tvrtkama se upravlja, a imovina (pričuve osiguranja, višak, izvanredni fondovi, dividende) se čuva u korist i zaštitu osiguranika i njihovih korisnika.

Uprava i upravni odbor određuju iznos operativnog prihoda koji se isplaćuje svake godine kao dividenda osiguranicima. Iako nije zajamčeno, postoje tvrtke koje isplaćuju dividendu svake godine, čak i u teškim ekonomskim vremenima. Veliki međusobni osiguratelji u SAD-u uključuju sjeverozapadnu zajednicu, život čuvara, Penn uzajamno i uzajamno iz Omahe.

Što je osiguranje plutaju?

Jedna od zanimljivijih karakteristika osiguravajućih društava je ta što im je u osnovi omogućeno da novac svojih klijenata ulažu u sebe. To ih čini sličnim bankama, ali investiranje se događa u još većoj mjeri. To se ponekad naziva i "plovak".

Plovidba se događa kada jedna strana pruži novac drugoj strani i ne očekuje povrat tek nakon što dođe do okolnosti. Ovaj mehanizam u osnovi znači da osiguravajuća društva imaju pozitivan trošak kapitala. To ih razlikuje od fondova privatnog kapitala, banaka i uzajamnih fondova. Za ulagače u društva za osiguranje dionica (ili osiguranike u uzajamnim tvrtkama) to znači potencijal za stabilniji povrat nižeg rizika.

Osiguranje i prodaja financijskih proizvoda

Planovi osiguranja glavni su proizvod tog sektora. Međutim, posljednjih desetljeća umirovljenicima je donio niz korporativnih mirovinskih planova, a anuiteti.

Ovo osigurava osiguravajuća društva u izravnoj konkurenciji s drugim davateljima financijskih sredstava za ove vrste proizvoda. Doista, mnogi agenti osiguranja sada se nazivaju financijskim savjetnicima koji pružaju kompletnu uslugu, a koji nude i zaštitna sredstva kao i investicije, financijsko planiranje i mirovinsko planiranje. Mnoga osiguravajuća društva sada imaju vlastitog brokera ili u kući ili u partnerstvu.