Vodič za izbor sigurnosti

Odabir vrijednosnih papira postupak je utvrđivanja koji su financijski vrijednosni papiri uključeni u određeni portfelj. Pravilnim odabirom sigurnosti mogu se stvoriti dobiti tijekom tržišnih uspona i vremenski gubici tijekom tržišnih padova. Postupak odabira sigurnosti može se provoditi prema rasporedu ili kada tržišni uvjeti nalažu promjenu. Odabir sigurnosti od vitalne je važnosti za financijske savjetnike koji žele održavati i rasti baze svojih klijenata tijekom svih tržišnih klima. Ovdje je kratki vodič faktora koji treba uzeti u obzir za pravilan odabir sigurnosti.

Rizik

Rizik vrijedi s obje strane pri odabiru zaliha. Prvo se mora razmotriti tolerancija na strani investitora. Mlađi investitori imaju tendenciju da se nose s većim rizikom, jer vremenski utjecaj može biti ublažen. Međutim, stariji investitori koji se približavaju ili su u mirovini trebali bi smanjiti rizik jer se mogu više oslanjati na prihod ostvaren iz svojih portfelja. Tolerancija prema riziku trebala bi se prilagoditi kako investitor raste, a izdvajanja trebaju se više naginjati stabilnijim vozilima s fiksnim prihodima.

Drugi oblik rizika proizlazi iz stvarnih temeljnih dionica ili financijskog instrumenta. Sektori za koje se smatra da imaju najviše rizika uključuju biotehnologiju, informatičku tehnologiju, financije i potrošačku diskreciju. Manje rizični sektori više oslanjaju na prihod od dividendi, poput komunalnih usluga, energetike, robe široke potrošnje i investicijskih trupa (REITS) koji isplaćuju većinu prihoda od dividendi. Investitori mogu koristiti beta dionicu za procjenu uspješnosti pojedinih dionica u usporedbi s referentnim indeksima.

diversifikacija

Je li portfelj trebao biti raznovrstan ili specifičan za sektor ili temu? Portfelj fokusiran na teme nosi veći rizik, ali nudi veću nagradu za razliku od općega raznolikog portfelja za praćenje tržišta. Mlađi ulagači tolerantniji su prema portfelju visokog rizika koji bi se mogao specijalizirati za određene teme ili sektore. Iskusni investitori koji posjeduju više portfelja mogu razmotriti tematske portfelje sve dok su nadoknađeni konzervativnim portfeljima s odgovarajućim izdvajanjima sredstava.

Sektorske temeljne metrike

Svaki sektor ima fond kojim se trguje na burzi (ETF) koji omogućuje investitorima i trgovcima da ga prate i trguju. Traženjem ETF simbola za određeni sektor, ulagači mogu vidjeti prosječne temeljne metrike, kao što su zarada cijena (P / E), cjenovnik (P / B), cjenovno-novčani tok (P / C), cijena -prodaja (P / S), rast prihoda i zarade. Oprezni ulagač može upotrijebiti i ETF-ove udjele kako bi procijenio specifične zalihe koje se drže, od najtežih izdvajanja do najlakših, kako bi dobili ideje. Utvrđena imena nose veće premije zbog predvidljivosti uspješnosti i utvrđenih rezultata.

Tvrtke koje rastu s 20% ili više tromjesečja također nose visoke premije, usprkos slabijim osnovnim mjernim podacima, kao što su pretjerani P / E omjeri. Vrijedni investitori radije plaćaju što manju premiju bez da žrtvuju visokokvalitetne temeljne metrike. To može biti težak zadatak, jer tržište ne voli duže vrijeme držati otvorene mogućnosti za otvaranje mogućnosti.

industrije

Da bi pronašli skrivene dragulje, ulagači mogu istražiti pojedine industrije koje čine ukupni sektor. Investitori se mogu dublje zaviriti u odabrane industrije tražeći ETF-ove specifične za industriju. Procjena ETF udjela brz je način pronalaženja održivih dionica za odabir i procjena brze usporedne usporedbe. Obično najbolje zalihe i najkvalitetnije dionice nose najveće ponderiranje i najskuplje premije. Špekulativne jeftinije dionice nose veći rizik, kao i veće nagore. Međutim, postoje situacije kada dionice možda nadmašuju sektor, ali još uvijek trguju sa popustom. Te zalihe mogu leteti ispod radara, ali ih je moguće pronaći uz upotrebu dobrog preglednika zaliha.

Upotrebom sita

Čvrsta metoda pronalaska zaliha podcijenjenih u odnosu na prosječne metrike je korištenje skenera besplatnih zaliha, kao što je FinViz.com, i uključivanje određenih financijskih mjernih podataka u skeniranje zaliha. Na primjer, SPDR fond za tehnološki odabir (NYSEARCA: XLK) pokazuje napredni P / E od 17, 48, P / C 12, 18, P / B od 4, 05 i 11, 13% procijenjeni rast prihoda od tri do pet godina, zaključno s kolovozom. 10. 2016. Investitor može uzeti ove prosječne statistike sektora i uključiti ih u skener na FinViz.com kako bi pronašao kandidate koji ispunjavaju ili pobijede prosječne metrike i kao rezultat toga mogu biti podcijenjeni.