Što savjetnici moraju znati o osiguranju profesionalne odgovornosti

Kao financijski profesionalac izriče preporuke za život i novac, osiguranje profesionalne odgovornosti važan je dio rezervnih paketa resursa financijskih savjetnika. Ovaj se proizvod može usporediti sa osiguranjem vaših domova, možda vam ga nikada neće trebati, ali ako ga učinite, bit ćete vrlo sretni ako ga imate.

Što je osiguranje od profesionalne odgovornosti?

Ovo specijalizirano osiguranje štiti financijske savjetnike od nepažnje i drugih potraživanja koje navode njihovi klijenti. Poznato i kao osiguranje od grešaka i propusta (E&O), ovo osiguranje može pokriti zahtjeve za nepažnju, nesavjestan rad ili lažno predstavljanje. U većini slučajeva financijski planeri nisu obvezni imati policu osiguranja profesionalne odgovornosti, ali kad vježbate s javnošću, važno je biti spreman za neočekivani zahtjev koji može uzrokovati vas i vašu tvrtku potencijalnih financijskih teškoća. (Za više informacija pogledajte: Osiguranje imovine, nezgoda i odgovornosti - Profesionalna i direktorska odgovornost .)

Pretpostavimo da ste odlučili da je ovo važno pokriće; evo što trebate znati o osiguranju profesionalne odgovornosti:

• Svrha pokrića
• Tko je pokriven
• Kakve su usluge obuhvaćene
• Što je isključeno iz pokrivanja
• Kako vježbati u skladu s politikom profesionalne odgovornosti

Zašto ga dobiti?

Financijski planeri su na udaru života svojih klijenata. Ako klijent izgubi novac, po vašoj krivici ili ne, potrošač vas može tužiti. Došlo je do grešaka, pa čak i kada klijenti ne mogu postati nezadovoljni vašim uslugama. Financijska tržišta rastu i padaju, a financijski gubici mogu natjerati nezadovoljnog kupca da pozove svog odvjetnika. Tužbe su dugotrajne i stresne; polica osiguranja profesionalne odgovornosti može olakšati neke od tih potencijalnih opterećenja. Uspješne tvrtke pripremaju se za neočekivano i tu dolazi do osiguranja profesionalne odgovornosti. (Više o tome pogledajte: Pokrijte svoju tvrtku osiguranjem odgovornosti .)

Usluge i pokrivenost

Politika će posebno utvrditi što i tko je pokriven. Politika će vjerojatno obuhvaćati kršenje fiducijarne dužnosti, nedostatak usklađenosti s propisima i zakonsko pokriće. Općenito, osiguranje od E&O strukturirano je tako da pokriva profesionalnu osobu kada savjetnik pogriješi ili je optužen za zlonamjernost. Bez obzira na to je li savjetnik zakonski odgovoran ili ne, osiguranje će nadoknaditi troškove odgovora na pravne zahtjeve. (Za čitanje u vezi, pogledajte: Zaštita imovine za vlasnika poduzeća .)

Ako zaboravite obavijestiti klijenta o vremenskom okviru za prelazak na 401 (k) prilikom prebacivanja na posao, možete biti krivi ili odgovorni za njegove kazne, naknade i / ili poreze. Politika E&O dobro će vam poslužiti u takvoj situaciji.

Možete se pitati što bi se dogodilo ako prednji radnik ili njegov savjetnik, koji radi u ime tvrtke, pogriješi. Kombinirajte policu osiguranja i shvatite tko je pokriven. Ponekad su pokriveni zaposlenici W-2, ali nisu neovisni izvođači. Poznavanje ovih malih razlika u pravilima može se pretvoriti u velike razlike kad se postavi zahtjev. (Za više pogledajte: Popunjavanje praznina u Općem osiguranju odgovornosti .)

Što je isključeno iz pokrivanja?

Shvatite svoju politiku. Je li isključen diskrecijski savjet? Iznenađenje je isključeno za mnoge posrednike osiguranja jer je specifično za posao financijskog savjetovanja.

Moguće je i drugo potencijalno izuzeće ako vaša tvrtka plaća račune u ime klijenta. Klijent je zamolio svog savjetnika da vodi računa za starački dom za brigu o suprugu. Nekoliko godina kasnije otkriva da je vaša tvrtka znatno preplatila starački dom, te nije u stanju nadoknaditi preplaćeni iznos. Vaša politika odgovornosti ne uključuje te usluge plaćanja računa jer su pod isključenje diskrecijskog savjeta.

Pregledajte sve aspekte politike osiguranja profesionalne odgovornosti kod brokera za osiguranje i saznajte što je, a što nije pokriveno. Pristanak na nagodbu je još jedna klauzula koju savjetnik treba razumjeti. Na taj način planer izbjegava iznenađenja kada ste prisiljeni riješiti tužbu umjesto da se borite protiv nje. Provjerite jesu li politike tvrtke usklađene s osiguravajućim pokrićem. (Više o tome potražite u: Pokriće osiguranja: Poslovna nužnost .)

Donja linija

Kao i kod bilo koje vrste osiguranja, posavjetujte se s pouzdanim agentom osiguranja kako biste pronašli najbolju policu za svoje potrebe. Kupite policu od agenta upoznatog s tvrtkom za financijsko savjetovanje. Budite sigurni da znate pokrivenosti i isključenja u politici. Uključite i pokrivenost za zaposlenike. Saznajte kako podnijeti zahtjev unaprijed, tako da ste u tijeku pravne radnje spremni za nastavak. Konačno, vježbajte na način koji osigurava da uredske politike i postupci budu usklađeni s osiguranjem profesionalne odgovornosti. Ako savjetnik razumije proizvod osiguranja i profesionalne odgovornosti u slučaju osiguranja od profesionalne odgovornosti, tada postoji velika vjerojatnost za uspješno rješavanje. (Za više informacija pogledajte: Pokrenite vlastitu tvrtku za financijsko planiranje i vršne alate kojima je potreban svaki financijski savjetnik .)