Je li Roboadvisor pravi za vas?

Online financijski savjetnici, poznati kao roboadvisori, trenutno su bijes - barem prema financijskom tisku i onome što se prikazuje na društvenim medijima. U ovome je definitivno nešto, jer je Fidelity Institutional nedavno sklopio ugovor s internetskim savjetnikom Betterment, a Charles Schwab Corp. (SCHW) nedavno je predstavio vlastitu uslugu roboadvisor. U stvari, gotovo svaka financijska tvrtka ili ima svoj roboadvisor ili je u partnerstvu s jednim.

O čemu se radi u ovoj hipotezi - i da li je roboadvisor prikladan za vas? Odgovor, kao i većina pitanja iz svijeta financijskog planiranja, odgovara da „to ovisi“. Evo nekoliko misli koje treba razmotriti.

Ključni odvodi

• Roboadvisors su jeftine automatizirane investicijske platforme koje upravljaju novcem pomoću algoritamske izvedbe.
• Te su platforme najprikladnije za nove ili početnike ulagače koji možda nemaju puno novca, ali još uvijek žele započeti s doprinosom u investicijskom portfelju.
• S roboadvisirom možete očekivati ​​optimizirani dugoročni portfelj, ali žrtvovat ćete mogućnost donošenja vlastitih izbora ulaganja i ljudski dodir.

1. Koja vam je razina savjeta potrebna?

Prvo što trebate razmisliti je koja razina savjeta i stručnosti zapravo vam je potrebna za upravljanje novcem? Svakako ako imate portfelj sa sedam znamenki i trebate savjet u složenim područjima poput poreznog planiranja, planiranja nekretnina, ostvarivanja opcija dionica i slično, roboadvisor vjerojatno nije za vas, barem u njihovom trenutnom stanju. Ovakvim ljudima bolje služi veza s tradicionalnijim financijskim savjetnikom.

Za Millennials i druge ljude koji imaju skromnije portfelje koji će možda trebati neki savjet o raspodjeli imovine i možda neku osnovnu pomoć u financijskom planiranju, mnogi današnji mrežni savjetnici mogu odgovarati računu. Roboadvisori uglavnom grade portfelje koji slijede pasivne strategije poput indeksiranja. Oni su relativno jednostavne strategije ulaganja koje koriste ETF-ove za optimizaciju rizika portfelja u odnosu na očekivani povrat. Početnici i oni koji radije samo postavljaju i zaboravljaju najvjerojatnije će cijeniti automatizaciju koju donose roboadvisori. Budući da su roboadvisori jeftini i ne zahtijevaju velike minimalce za otvaranje računa, privlače se osobama koje si obično ne bi mogle priuštiti tradicionalnog financijskog savjetnika.

S roboadvisor-om nećete moći odabrati dionice ili strategije. Roboadvisori donose sve odluke umjesto vas. Dakle, ako ste tip osobe koja možda nema tonu novca za ulaganje, ali želi više kontrolirati našu autonomiju u donošenju odluke o ulaganju, možda biste umjesto toga trebali potražiti samostalno usmjerene mrežne trgovačke platforme poput Robinhood-a, e-trgovine ili Ameritrade - svi oni sada nude besplatnu trgovinu većinom dionica i ETF-ova.

2. Svi robotski nadzornici nisu isti

Kao što ni svi tradicionalni financijski savjetnici nisu isti, tako ni svi savjetnici na mreži. U svijetu tradicionalnih financijskih savjetnika postoje razlike u njihovim područjima stručnosti, načinu naknade i vrstama klijenata s kojima rade. Isto vrijedi i za prostor robotike-savjetnika.

Na primjer, mrežni savjetnik Learnvest pruža uslugu raznim ljudima s potrebama, u rasponu od osnovnog budžetiranja do onih kojima je potrebno financijsko planiranje i investicijski savjet. Naknade se kreću u rasponu od oko 70 do 400 USD jednokratno, s mjesečnim naknadama za stalnu podršku. Osobni kapital nudi usluge usmjerene na malo više tržišta i ciljano ulaže ulagače u portfelje u rasponu od 250 000 do milijun dolara. S druge strane, Acorns zahtijeva samo 5 dolara za početak rada i sadrži alate kao što su zaokruživanje rezervnih promjena za kupovine koje treba uložiti u vaš portfelj.

Neki roboadvisori dopuštaju samo široko utemeljeno ulaganje u indeks, drugi sve više dodaju društveno odgovorne portfelje za one klijente koji su svjesni tih pitanja. Drugi, poput M1 Finance, omogućuju korisnicima da prilagode svoje portfelje na temelju tema ili na temelju popularnih strategija.

3. Praktičnost i pristupačnost

Jedan od glavnih pluseva mrežnih savjetnika je praktičnost rada s njima i jednostavnost pristupa njihovim uslugama. Kao roditelj tri milenijala znam da je ova generacija jako naviknuta na kupnju robe i usluga putem interneta, pa zašto ne i financijski savjeti?

Internetski savjetnici dostupni su 24 sata dnevno, što bi moglo biti privlačno širokom krugu klijenata. Uz zauzete rasporede svih, ova razina pristupačnosti mogao bi potaknuti ljude da potraže financijsku pomoć koja im je potrebna.

U isto vrijeme, mnogi roboadvisori su u potpunosti automatizirani i imaju samo ograničeno ljudsko sudjelovanje. Iako neki imaju ljudske savjetnike za osoblje za terenske pozive i pitanja kupaca, većina tih savjetnika zapravo ne radi na vašem portfelju ili izboru ulaganja - sve to rade algoritmi. Umjesto toga, ti su ljudski sugovornici tu da provjere svoje emocije i ponašaju se više kao trener ili terapeut nego financijski savjetnik.

4. Razumijevanje što stoji iza savjeta

Savjet zato što je internetski savjetnik dostupan i po povoljnim cijenama ne znači da taj savjet išta koristi. Na svima koji gledaju kako pomoću mrežnog savjetnika prvo rade svoj domaći zadatak i razumiju kako se generiraju preporuke za ulaganja.

Većina roboadvissora koriste svojevrsne algoritme u izradi preporuka za ulaganje. Iako u najmanju ruku niste matematičar ili investicijski stručnjak, postavljajte pitanja i pročitajte njihovu metodologiju ulaganja da biste vidjeli ima li smisla za vas. Većina roboadvissora slijedi investicione strategije temeljene na modernoj teoriji portfelja (MPT) u nekom ili drugom obliku, a strategije ulaganja roboadvistera često se mogu pronaći pretraživanjem njihove web stranice ili iz FINRA podnesaka. MPT je metoda optimizacije indeksiranog portfelja određivanjem najbolje kombinacije pondera imovine koji stvara najveći očekivani povrat za određenu količinu rizika.

5. Mora li to biti "Ili, ili?"

Ja sigurno nisam stručnjak za prostor internetskih savjetnika, ali čini mi se da kad se Schwab i Fidelity sviđaju ovom prostoru neće dugo trajati dok se neki od najboljih aspekata internetskih savjetnika ne preklapaju s ponudom usluga tradicionalni savjetnici za opeku i malter. Zapravo već nekoliko godina vidimo ovo sa značajkama poput mrežnih portala za klijente na web stranicama mnogih financijskih savjetnika.

Vjerojatno ćemo u budućnosti vidjeti neke varijante mrežnog savjetnika koje nude tradicionalniji financijski savjetnici u nastojanju da privuku mlađe klijente koji mogu prerasti u veće klijente koji trebaju, žele i mogu si priuštiti tradicionalnije savjete za cjelovite usluge.,

Rad s klijentima putem interneta i na daljinu također ima prednosti za tradicionalnog financijskog savjetnika. Iako sigurno postoje troškovi za izradu i održavanje njihove web stranice, uštede bi mogle nastati eliminacijom fizičke prisutnosti, plus moguće mogućnosti da se dosegne širi krug potencijalnih klijenata.

6. Što se događa kada se tržište ponovo spusti?

Rast mrežnih savjetnika dogodio se tijekom burnog tržišta bikova koje traje od ožujka 2009. Što će se dogoditi s tim tvrtkama tijekom sljedećeg tržišta medvjeda? Hoće li njihovi mlađi, neiskusni klijenti jamčiti za svoja ulaganja? Iskreno nemam pojma. Međutim, jedna prednost ljudskog dodira prilika je za savjetnika da razgovara s nervoznim klijentima sa progona.

Donja linija

Na sva poduzeća utječe napredak tehnologije i promjena općenito. Posao s financijskim uslugama nije iznimka. Zapravo, financijski savjetnici se u tolikoj mjeri oslanjaju na tehnologiju. Promjena internetskih savjetnika ne iznenađuje. Je li on-line savjetnik za vas? Za mnoge bi odgovor mogao biti "da", pogotovo mlađi manje imućni investitori koje je industrija financijskih usluga užasno podcjenjivala. Ovaj će se prostor zasigurno razvijati s vremenom i ponudit će još bolje mogućnosti investitorima i pametnim financijskim savjetnicima.