Životno osiguranje u kvalificiranom mirovinskom planu

Iako životno osiguranje ne može biti vlasništvo SEP-a ili IRA-e, propisi IRS-a dopuštaju uključivanje polica životnog osiguranja u neke dijeljenje dobiti i planove definiranih primanja. Ovi planovi obično su složeni za primjenu i moraju se pridržavati strogih pravila koja zahtijevaju da osigurana zaštita životnog osiguranja bude samo „slučajna“ u slučaju mirovinskih mirovina predviđenih planom.

Ključni odvodi

• Prilika za plaćanje premije životnog osiguranja s dolarima prije oporezivanja je privlačna, ali troškovi i složenost ispunjavanja svih zahtjeva mogu nadmašiti koristi.
• Pojedinačna politika možda je jednostavnija za upravljanje i nudi veću fleksibilnost u odlučivanju koju vrstu i koliko pokrića treba posjedovati.
• Kvalificirani mirovinski planovi koji omogućuju životno osiguranje su planovi s definiranim doprinosima i planovi s definiranim naknadama.
• Ako se plan prijevremeno ukine ili se sudionik povuče, preostali saldo može se prebaciti u IRA.

Prednosti i nedostatci

Korištenje životnog osiguranja na kvalificiranom planu nudi nekoliko prednosti, uključujući:

• Mogućnost korištenja dolara prije oporezivanja za plaćanje premije koje inače ne bi mogle biti neoporezive.
• Potpuno financiranje mirovine tijekom prerane smrti sudionika plana.
• Pružanje naknade za smrt bez poreza na dohodak korisnicima osiguranja.
• Zaštita imovine s obzirom na to da se ERISA plan općenito štiti od vjerovnika.

No ima i nekih negativnih razloga:

• Polica životnog osiguranja može se držati u planu dok je osiguranik sudionik i odmotavanje osiguranja pri odlasku u mirovinu ili ako plan ukidanja može biti složen.
• Posao mora imati kvalificiran plan koji omogućava životno osiguranje. Ovi planovi obično su skupi za postavljanje, zahtijevaju godišnje izvještavanje i tekuću administraciju
• Planovi se moraju pridržavati pravila ERISA-e koja zahtijevaju uključivanje svih prihvatljivih zaposlenika, plan ne diskriminira u korist određenih sudionika, a povezana poduzeća moraju biti objedinjena. Pravila dopuštaju postavljanje ograničenja iznosa životnog osiguranja koja je dopuštena za svakog sudionika, primjerice, pet puta veću od očekivane godišnje mirovine. Nadalje, stečajni upravnik ima određenu diskreciju u odlučivanju koju vrstu osiguranja uključiti u plan.

Životno osiguranje s novčanom vrijednošću

Planovi koji omogućuju životno osiguranje

U planu definiranog doprinosa, ako se kupuje cjelokupna životna politika, premija mora biti manja od 50% doprinosa unesenih u plan. Ako se koristi univerzalna životna politika, plaćena premija mora biti manja od 25% doprinosa u planu. Posebno se pravilo primjenjuje i na planove podjele dobiti ako se sezonski novac koristi za plaćanje premije životnog osiguranja. Doprinosi koji su se nabirali na računu sudionika tijekom najmanje dvije godine smatraju se sezonskim sezonama (iako planovi mogu imati i dulje razdoblje sezona). Međutim, svi prilozi začinjavaju se nakon što je račun sudionika star najmanje pet godina. Ako plan dopušta da se za plaćanje premije osiguranja koristi samo sezonski novac, tada postotni limiti za planove definiranih doprinosa više ne vrijede. Međutim, ograničenja se primjenjuju ako se koristi mješavina doprinosa koji nisu sezonski i sezonski.

Planovi definiranih naknada imaju drugačiji zahtjev u kojem životno osiguranje mora biti slučajno, a naknada za smrt ne može biti veća od sto puta od očekivane mjesečne mirovine za sudionika. Iako je u odjeljku 412 (i) planova, koji su definirani planovi naknada koji često koriste anuitet ili životno osiguranje za financiranje mirovine, iznos kvalificiranog novca koji se može koristiti za plaćanje premije životnog osiguranja može biti veći nego za ostale definirane beneficirani planovi.

Porezna pitanja

Kada se životno osiguranje kupi na kvalificiranom računu, premija se plaća pretplatnim dolarima. Slijedom toga, sudionik mora priznati dobivenu ekonomsku korist kao oporezivi dohodak. Priznati iznos varira svake godine i izračunava se oduzimanjem novčane vrijednosti od umanjenja polisa. Oporeziva vrijednost (ekonomska korist) primljenog osiguranja utvrđuje se korištenjem nižeg troška tablice IRS Tablice 2001 ili troškova osiguravajućeg društva za pojedinačnu, standardnu, jednogodišnju polisu polisa.

Ako osiguranik prijevremeno umre, korisnici police životnog osiguranja primaju naknadu za slučaj smrti, umanjenu za bilo koju novčanu vrijednost u polisama, ne oporezuju se dohodak. Svaka oporeziva ekonomska korist koju sudionik plati dok je živa može se oporaviti bez novčane vrijednosti. Preostala novčana vrijednost može ostati u planu ili oporezivati ​​se kvalificiranom distribucijom plana. Međutim, svaka smrtna naknada isplaćena iz polica kvalificiranog plana uključuje se u ostavinsko vlasništvo radi izračunavanja države i saveznog poreza na imovinu.

Ako odlazite u mirovinu ili plan prekine, policu možete kupiti i prenijeti na neopozivu zaštitu životnog osiguranja, prenijeti osiguraniku, predati, s preostalom novčanom vrijednošću ostavljenom u planu, ili prodati osiguraniku ili uspostavljenom povjerenstvu davatelja od strane osiguranika.

Izlazne strategije

Nakon odlaska u mirovinu ili ako je plan ukinuti, postoji nekoliko mogućnosti u pogledu police životnog osiguranja u planu. Uz bilo koju od ovih opcija, preostala vrijednost kvalificiranog plana tada se može prebaciti na IRA.

Polisu je mogla kupiti i prenijeti u neopozivi fond za životno osiguranje. Ako je pravilno strukturirana, naknada za smrt ostat će bez poreza i poreza na imovinu.

Prenesite vlasništvo nad polisom na osiguranika. Novčana vrijednost police trebala bi se priznati kao oporezivi dohodak u godini raspodjele, a ako je osiguranik bio mlađi od 59-1 / 2 mogu se primijeniti kazne.

Predajte politiku i novčana vrijednost ostat će na kvalificiranom planu. Međutim, to znači osiguraniku odustati od životnog osiguranja.

Polisa se može prodati osiguraniku ili osiguravajućem povjerenju koje je osiguratelj osigurao. Sve dok se polica prodaje po fer tržišnoj vrijednosti nema neposredne obveze poreza na dohodak. To omogućava osiguranicima da zadrže pokriće. Jednom kada polica nestane iz kvalificiranog plana, osiguranik može izvršiti bilo kakve promjene koje želi osigurati kako bi zadovoljio svoje potrebe za mirovinskim i imovinskim planiranjem. Međutim, postoje posebna pravila koja diktiraju što članovi obitelji koji posjeduju više od 50% poduzeća mogu učiniti kada kupuju policu životnog osiguranja s mirovinskog plana.