Internetski posrednici 2019: godina provjere stvarnosti

Krajolik internetskog posredovanja dramatično se promijenio u 2017. godini s masovnim sniženjima cijena koje je uvela većina velikih brokera. No, 2018. godina bila je teška godina, s nekoliko najvećih prodajnih rezultata u povijesti tržišta, u smislu izgubljenih bodova. Mnogi su brokeri imali prekid rada u veljači 2018. tijekom dva dana kada su zabilježeni najveći padi na tržištu, sprečavajući njihove kupce da se uključe u prodaju. Tjeskoba ulagača mnoge je gurnula u stranu. 26. prosinca donio nam je najveći jednodnevni bodovni dobitak u povijesti Industrijskog prosjeka Dow Jones. Ukratko, volatilnost se vratila nakon godina sporog i stabilnog tržišta bikova, što je izazvalo međunarodni odgovor "borbe ili bijega".

Brokeri su proveli 2018. godinu skraćujući svoju infrastrukturu, čineći sve što mogu kako bi vratili trgovce. Interaktivni brokeri, koji privlače česte trgovce, zabilježili su da je broj računa porastao za 22%, ali godišnji poslovi po računu smanjili su se sa 430 u siječnju 2018. na 320 u siječnju 2019. Schwabovi kupci su odustali od uzajamnog udjela u fondovima, izvlačeći 13% tih ulaganja, dok su dodavanjem 4% na fondove kojima se trguje na burzi (ETF-ovi) u razdoblju između četvrtog i četvrtog tromjesečja 2018. Ulaganja u kapital umanjila su se za 6%, ali ulaganja u fiksni prihod povećana su za 25%.

Kompresija naknade i nedostatak aktivnosti internetske brokere teže rade na povlačenju svojih kupaca na tržišta. Većina ih je provela godinu nadograđujući komade trgovačkog krajolika koji nisu vidljivi golim okom. Glavne promjene koje smo vidjeli tijekom godine bile su uključivanje vlastitih platformi u stabilnije i sposobnije odgovoriti na skokove trgovinskih aktivnosti. Brokeri koji naplaćuju provizije žele da pritisnete taj gumb Trgovine, pa su riješili svoje nedostatke u infrastrukturi kako bi njihove platforme bile brže i otpornije na skokove trgovinskih aktivnosti. Brokeri koji ne naplaćuju provizije žele da i vi trgujete, jer neka njihova naknada dolazi od prodaje vaših narudžbi trgovcima.

Broj posrednika koji ne naplaćuju provizije porastao je prošle godine, kada je u kolovozu pokrenuta aplikacija You Morgan JP Morgan. Korisnici Investa mogu u prvoj godini nakon otvaranja računa staviti 100 provizija bez provizija i ETF-a. kupci s visokim saldom na svojim Chaseovim računima za provjeru mogu se kvalificirati za 100 ili više besplatnih transakcija godišnje nakon toga.

Još jedna platforma bez provizija kreće se u beta test u ožujku s mobilnom aplikacijom, a ova ima uzbudljiv rodovnik. Pazite na naš praktični pregled kada on izađe u javnost.

Značajke utrke oružja znatno su usporile. Nije bilo velikog napretka u pogledu alata za trgovce, ali prilično je malo brokera uložilo napor kako bi njihove platforme postale lakšim za korištenje. Prvih 15 godina 2000-ih posrednici su dodavali značajke i alate, a neke od tih dodataka najbolje je opisati kao slučajne, krećući nove prozore koji su se osjećali nepovezano s ostatkom platforme.

Tijekom protekle tri godine vidjeli smo kako se meniji na više razina spuštaju. Sada ne morate kliknuti na pet različitih izbora da biste prešli s grafikona na trgovačku kartu, a filozofija razvoja mobilnih uređaja dovela je do više sličnosti između doživljaja radne površine i pametnih telefona. Istraživanje trećih strana koje pruža većina naših najboljih brokera integrirano je, što dovodi do ugodnijeg iskustva za ulagače.

Michael Ellison, predsjednik Corporate Insight (corporateinsight.com), istraživačke tvrtke koja savjetuje tvrtke u financijskom sektoru, primijetio je da internetski posrednici ruše svoje strukture izbornika kako bi što korisničko iskustvo učinili što lakšim. "Brokeri žele zadržati svoje klijente na mjestu", kaže Ellison.

Kripto valuta kao klasa imovine donijela je neko uzbuđenje trgovcima, a brokeri su reagirali na taj interes na načine koji su varirali od: „O, ne, još ne mislimo da je to prikladno“, do „Svakako, evo, naprijed i trguj kupci Charles Schwab, E * TRADE, Interactive Brokers, Lightspeed Trading, Sogotrade, tastyworks, TD Ameritrade i TradeStation mogu trgovati Bitcoin futurom, dok Robinhoodovi klijenti mogu na svom brokerskom računu trgovati šest kriptovaluta. Fidelityovi klijenti mogu prikazati svoje Coinbase portfelje na svojoj stranici Fidelity položaji, ali ne mogu trgovati valutama ili budućnosti. TD Ameritrade je uložio u ErisX, novu razmjenu kriptovaluta, koja pruža transparentan i reguliran način pristupa toj klasi imovine.

Tijekom 2018. godine bilo je malo promjena u cijenama, ali nekoliko brokera uklonilo je minimum za otvaranje računa u gotovini. (Depozit od 2.000 dolara za otvaranje marginalnog računa je regulatorni zahtjev.) Najdramatičnije je bilo što su Interaktivni posrednici tijekom ljeta srušili svoj minimum od 10.000 USD na 0 dolara, iako postoji ulov: računi s manje od 100.000 dolara provizije moraju mjesečno stvarati najmanje 10 dolara ili platite razliku kao naknadu za aktivnost.

Ostale promjene troškova za ulagače uključivale su smanjenje omjera troškova za fondove kojima se trguje na burzi (ETF) i uzajamne fondove. Fidelity i Vanguard uključili su se u dugotrajni dvoboj, pri čemu je Fidelity pokrenuo četiri uzajamna fonda s indeksom omjera nula-troškova.

Sigurnost i dalje zabrinjava, ali dobra je vijest da su platforme za internetsko posredovanje među najčuvanijim. Pretraživanje resursnog centra za krađu identiteta pokazuje da je u 2018. godini došlo do približno istog broja kršenja financijskih i bankarskih sektora kao i 2017. - 135 naspram 134 -, no broj izloženih zapisa smanjio se sa 3, 2 milijuna na 1, 7 milijuna, Fidelity je imao nekoliko manjih kršenja u jednoj od svojih poslovnica, a mali broj klijenata Ally banke koji su se prijavili za kredit za stan poslao je pogrešne osobne podatke. Neki od tih klijenata mogu biti i klijenti Ally Invest-a.

Internetski posrednici reagiraju na brige o sigurnosti tako što su otvoreniji za zaštitu svojih klijenata. Nekoliko jamstava za kupca, uključujući Fidelity, Charles Schwab, TD Ameritrade i E * TRADE. Scott Ignall, stariji potpredsjednik Fidelityja za neovisno ulaganje, kaže da njegova tvrtka pažljivo nadgleda internetsko okruženje i da ima niz mjera i više razina sigurnosti. Ignall kaže, „Naše mjere uključuju multifaktornu provjeru autentičnosti i praćenje aktivnosti radi zaštite od neovlaštenog pristupa računu.“ Napominje da i kupci moraju učiniti svoj dio, rekavši: „Dok vjernost ima zaštitne mjere, sigurnost je zajednička odgovornost. ”

Odabir pravog brokera za vas

Ovdje je pravi internetski posrednik "> . Četrnaest brokera intenzivno je surađivalo s nama pružajući nam podatke i testne račune koji su nam omogućili duboki zaron na njihovim platformama. Napravili smo video prolazak kroz 11 platformi, tako da možete potražiti i sami, a to možete pronaći na dnu pojedinih stranica za pregled. Vanguard je odlučio da ne sudjeluje, ali s obzirom na njihovu veličinu, svejedno smo ih uključili.

Da bismo svrstali brokere, procijenili smo njihovo iskustvo trgovanja, trgovinsku tehnologiju, upotrebljivost, mobilne mogućnosti, niz ponuda, istraživačke pogodnosti, analizu portfelja, korisničku uslugu, obrazovanje i troškove. Vrhunski brokeri nude trgovačko iskustvo lako kretanje tijekom usmjeravanja narudžbi za generiranje poboljšanja cijena za svoje kupce. Klijenti nude više klasa imovine za internetsku trgovinu i pružaju smislene načine za analizu izvedbe portfelja. Služba za korisnike, putem interneta i na telefonu, brza je, a istraživanje, vijesti i grafikoni najkvalitetnije. Na raspolaganju su alati za planiranje i obrazovni resursi koji pomažu kupcima da poboljšaju svoje ulagačke vještine, a troškovi su ono što prosječni pojedinačni investitor smatra razumnim.

Nakon šest mjeseci i tisuća sati testiranja korisnika, s ponosom objavljujemo ukupne pobjednike:

• Vjernost ulaganja
• Interaktivni posrednici
• Charles Schwab
• TradeStation
• TD Ameritrade

Svakako pogledajte i naše priložene postupke na video platformi koje možete pronaći na dnu stranice za pregled brokera. Osim našeg cjelokupnog rangiranja i razumijevanja da pojedinačni ulagači imaju različite potrebe, pripremili smo popise brokera koji su najbolji za razne trgovinske potrebe i stilove. Evo potpunog popisa tih kategorija:

• Najbolje za početnike
• Najbolje za niske troškove
• Najbolje aplikacije za trgovanje dionicama
• Najbolje za ETF-ove
• Najbolje za opcije trgovanja
• Najbolje za Penny dionice
• Najbolje za Roth IRA-e
• Najbolje za IRA-e
• Najbolje za dnevno trgovanje
• Najbolje za međunarodno trgovanje
• Najbolje za Forex trgovanje
• Najbolja platforma za web trgovanje

Od prilagodbe do personalizacije

Kamo se kreće industrija u sljedećoj godini? tastyworks 'Tom Sosnoff protivi se prilivu sredstava u robotsko-savjetodavne usluge. Uočio je masovni egzodus od pasivnog do aktivnog ulaganja, rekavši: "Kad god imate tako visoku koncentraciju bogatstva, odlučivanja i procjene rizika, pojedinačni investitori u pasivnim situacijama širom svijeta neće mirno sjediti kada globalno oduzme to bogatstvo. počinje se odvijati koncentracija [u pasivnim sredstvima]. On vjeruje da će platforme (poput ukusnih djela, naravno) koje pružaju strujni strateški sadržaj i alate u stvarnom vremenu imati najviše koristi.

Ellison vjeruje da će se brokeri odmaknuti od mogućnosti prilagodbe, koje malo klijenata koristi čak i kada su dostupne, za personaliziranu uslugu. "Platforma će gledati što radite i naučiti ćete kako koristiti platformu", kaže on. Tijekom sljedećih 18-24 mjeseca, on projektira da brokeri nude klijentima odgovarajuće alate na temelju njihovih navika ulaganja.

Victor Jones, bivši menadžer proizvoda u TD Ameritrade, kaže: "Ne možete jednostavno baciti podatke i alate na ljude i reći im da to shvate." Jones vjeruje da brokeri trebaju ugraditi tehnologiju kako bi novoj generaciji investitora izbjegli stvaranje tipične početničke pogreške i da bi dobra trgovačka platforma trebala predvidjeti sljedeći korak kupca, posluživanje sadržaja i usluga prije nego što dođe do zabune. Neki od brokera koje smo pregledali, uključujući Interactive Brokers i ukusne radove, drže alate koje klijent koristi u mjesta koja će im biti lako dostupna, ali prilično je rijetka. Svakako ćemo pratiti ovaj trend.

Mlađi investitori i potreba da ih privuče nastavit će pokretati inovacije na platformi. “Mobile first” razvoj sada je industrijski standard, a svi brokeri s mobilnim aplikacijama izvijestili su o značajnom porastu prometa putem mobilnih uređaja kao i ukupnom angažmanu kupaca. Nekoliko većih brokera reklo nam je da ima sve veći broj klijenata koji se radije povezuju samo putem mobilnog uređaja. David Poole, voditelj savjetodavnih i korisničkih usluga Merrill Edgea, kaže, „U protekloj smo se godini jako usredotočili na unapređenje mobilne ponude za naše klijente. Očekujemo da se ovaj trend nastavi i da ćemo klijentima osigurati pristup svim značajkama koje su im potrebne za upravljanje investicijama dok su u pokretu. "

Tim za pregled brokera Investopedia naporno je radio na ovom paketu pregleda i nadam se da će vam biti korisno kad odlučujete koju ćete platformu koristiti za svoje ulaganje i trgovanje. Javite nam što biste željeli razmotriti u budućim pregledima. Možete nam poslati tweet @investopedia ili ostaviti komentar na našoj Facebook stranici.

Sretno trgovanje!