Hipoteka podesiva stopa (ARM)
Hipoteka s prilagodljivom stopom (ARM) vrsta je hipoteke kod koje se kamatna stopa primijenjena na preostali iznos razlikuje tijekom cijelog životnog vijeka kredita. Uz hipoteku s prilagodljivom stopom, početna kamatna stopa se utvrđuje na određeno vrijeme, nakon čega se periodično resetira, često svake godine ili čak mjesečno.
Hipoteka s promjenjivom stopom je drugi naziv za ARM koji ima nekoliko različitih oblika. Hipoteka s promjenjivom stopom je drugo ime za nju. Hipoteka s promjenjivom stopom ili ARM ima resetiranje kamatnih stopa na temelju referentne vrijednosti ili indeksa, plus dodatni razmak, nazvan marža ARM-a.
Razumijevanje hipoteke s podesivom stopom (ARM)
Ključni odvodi
- Hipoteka s prilagodljivom stopom može biti pametan financijski izbor za one kupce koji planiraju u potpunosti otplatiti zajam u određenom vremenskom roku ili one koji neće biti financijski povrijeđeni kad se stopa prilagodi.
- S hipotekarnim ograničenjima s prilagodljivom stopom, postavljena su ograničenja u odnosu na to koliko stope indeksa mogu rasti.
- ARM-ovi su privlačni jer počinju s niskom fiksnom kamatnom stopom, ali plaćanja se mogu povećati ovisno o indeksu zajma i kamatnih stopa.
Što je zajam za ARM? ARM zajam, ili hipoteka podesiva stopa, obično se izražava u dva broja. U većini slučajeva prvi broj označava duljinu vremena primjene fiksne stope na zajam, ali ne postoji postavljena formula koja bi definirala što drugi broj označava.
Ako razmišljate o hipoteci s prilagodljivom stopom, možete usporediti različite vrste ARM-ova koristeći hipotekarni kalkulator.
Na primjer, zajam 2/28 ARM i 3/27 ARM imaju fiksnu kamatnu stopu na dvije ili tri godine, a slijedi promjenjiva stopa za preostalih 28 ili 27 godina. Suprotno tome, 5/1 ARM ima fiksnu stopu pet godina, a slijedi je varijabilna stopa koja se prilagođava svake godine (naznačena onom).
Slično tome, 5/5 ARM-a započinje s fiksnom stopom pet godina, a zatim se prilagođava svakih pet godina. Suprotno toj formuli, 5/6 ARM-a ima fiksnu stopu pet godina, a zatim se prilagođava svakih šest mjeseci.
Indeksi u odnosu na marže
Na kraju razdoblja s fiksnom stopom ARM kamatne stope povećavaju se ili smanjuju na temelju indeksa plus postavljene marže. U većini slučajeva hipoteke su vezane za jedan od tri indeksa: dospijeće dospijeća na jednogodišnje trezorske zapise, indeks troškova fondova u 11. okrugu ili londonska međubankarska ponuđena stopa.
Iako se stopa indeksa može mijenjati, marža ostaje ista. Na primjer, ako je indeks 5%, a marža 2%, kamatna stopa na hipoteku prilagođava se 7%. Međutim, ako je indeks samo 2% sljedeći put kad se kamata prilagodi, stopa pada na 4%, na temelju marže od 2% kredita.
Posebna razmatranja
U mnogim slučajevima ARM-ovi dolaze s ograničenjima stope koja ograničavaju visoku stopu ili koliko se drastično mogu promijeniti plaćanja. Ograničene periodične stope ograničavaju moguću promjenu kamatne stope iz godine u godinu, dok ograničenje doživotne stope postavlja ograničenje koliko se kamate mogu povećati tijekom trajanja zajma. Konačno, postoje gornja ograničenja plaćanja koja određuju koliko se mjesečno plaćanje hipotekom može povećati. Detalji ograničenja plaćanja povećavaju se u dolarima, a ne na temelju postotnih bodova.