Bookout
Izraz knjigovodstvo odnosi se na zatvaranje otvorene pozicije u ugovoru o zamjeni ugovora ili na drugi vanbergetski derivat prije dospijeća. Ovaj se pojam može tumačiti i kao sporazum o otkazivanju neizmirenih ugovora svake od uključenih strana putem novčane nagodbe razlike između cijene utvrđene u ugovoru i prihvatljive referentne cijene.
Ključni odvodi
- Knjigovodstvo podrazumijeva zatvaranje otvorene pozicije u ugovoru o zamjeni ili drugog derivata bez recepta prije nego što sazri.
- Knjiženje se može izvršiti zauzimanjem offset pozicije u drugom ugovoru, plaćanjem drugoj strani tržišnom vrijednošću ugovora ili zauzimanjem duge ili kratke pozicije za pokrivanje ugovorenog iznosa.
- Knjigovodstvo se široko koristi u elektroprivredi, te u naftnoj i plinskoj industriji za planiranje napajanja i praktičnost isporuke.
Razumijevanje knjižica
Čin otkazivanja swapa ili derivata prije datuma dospijeća naziva se knjigovodstvom. Kad trgovac investitora položi knjigovodstvo, on to ili ona obično čini s ugovorima kojima se trguje između dvije strane bez korištenja razmjene - čineći ih u potpunosti privatnim ugovorima. Ti proizvodi uključuju vrijednosne papire poput egzotičnih opcija i terminske ugovore. Pojam se također može označiti kao izdvajanje knjiga ili knjižica.
Rezervacije se mogu obavljati na više načina. Stranka može zauzeti poziciju prebijanja u drugom ugovoru, platiti suprotnoj strani tržišnu vrijednost ugovora ili zauzeti dugu ili kratku poziciju da pokrije ugovoreni iznos. Dakle, knjižice na kratkoj poziciji obavljaju se zauzimanjem duge pozicije, dok se duge pozicije rezerviraju kratkim položajem.
Posebna razmatranja
Kao što je gore spomenuto, knjižice uključuju razmjene ili druge ugovore. Zamjena je vrsta derivativnog ugovora ili sporazuma koji omogućuje obema stranama razmjenu budućih novčanih tokova. Zamjene se mogu temeljiti na mnogo različitih varijabli, poput cijene robe, tečaja valute ili kamatnih stopa. Najčešći swap tipa je swap kamatna stopa - terminski ugovor u kojem se niz budućih plaćanja kamata zamjenjuje drugim. Osnova ugovora je dogovoreni iznos glavnice. Njima se trguje na otvorenom (OTC), što znači da dvije strane sklapaju ugovor privatno i zaobilaze potrebu za formalnom razmjenom.
Knjigovodstvene knjižice uključuju ugovore o zamjeni koji se trguju bez recepta.
Vrste ispisa
Knjigovodstvene knjižice se široko koriste u različitim industrijama koje se bave robom, poput elektroenergetskog sektora. Davatelji ih koriste za planiranje napajanja i praktičnost isporuke. To se događa kada dvije različite komunalije imaju prijevremene transakcije - kupnja i prodaja - za isto razdoblje isporuke i na istoj lokaciji. U naftnoj i plinskoj industriji dvije različite tvrtke koje isporučuju plin mogu se dogovoriti o prenosu prava vlasništva na fizičku robu na jednom mjestu bez premještanja plina kroz operatera plinovoda.
Odbor za financijske računovodstvene standarde (FASB) ima posebna pravila koja reguliraju ovu vrstu netiranja. FASB obvezuje da se financijski instrumenti koji podliježu knjigovodstvenim knjigama obračunavaju korištenjem marke za tržišno (MTM) računovodstvo kroz račun dobiti i gubitka.
Usporedba investicijskih računa Ime dobavljača Opis Otkrivanje oglašavača × Ponude koje se pojavljuju u ovoj tablici potječu od partnerstava od kojih Investopedia prima naknadu.