Financijska analiza

Što je financijska analiza

Financijska analiza postupak je ocjenjivanja poduzeća, projekata, proračuna i drugih subjekata koji se odnose na financiranje radi utvrđivanja njihove uspješnosti i prikladnosti. Obično se financijska analiza koristi za analizu je li entitet dovoljno stabilan, solventan, likvidan ili profitabilan da bi mogao jamčiti novčano ulaganje. Kada gleda određenu tvrtku, financijski analitičar provodi analizu usredotočujući se na račun dobiti i gubitka, bilans stanja i izvještaj o novčanom toku.

01:27

Financijska analiza

RJEŠAVANJE DOLJE Financijska analiza

Financijska analiza koristi se za procjenu ekonomskih kretanja, utvrđivanje financijske politike, izgradnju dugoročnih planova za poslovne aktivnosti i za identifikaciju projekata ili tvrtki za ulaganje. To se postiže sintezom financijskih brojeva i podataka.

Jedan od najčešćih načina za analizu financijskih podataka je izračunavanje omjera iz podataka za usporedbu s podacima drugih poduzeća ili protiv vlastitih povijesnih rezultata. Na primjer, prinos na aktivu (ROA) je uobičajeni omjer koji se koristi za određivanje učinkovitosti poduzeća u upotrebi imovine i kao mjerilo profitabilnosti. Taj se omjer može izračunati za nekoliko sličnih tvrtki i usporediti kao dio veće analize.

Financije poduzeća i investicije

Financijska analiza može se provesti i u korporacijskim i investicijskim financijama. U korporativnim financijama analiza se provodi interno, koristeći tako omjere kao neto sadašnja vrijednost (NPV) i interna stopa povrata (IRR) kako bi se pronašli projekti koje vrijedi izvršiti. Ključno područje korporativne financijske analize uključuje ekstrapoliranje dosadašnjih rezultata tvrtke, poput bruto prihoda ili profitne marže, u procjenu budućih rezultata tvrtke. To omogućava tvrtki da prognozira proračune i donosi odluke na temelju prošlih trendova, kao što su razine zaliha.

U financiranju ulaganja, vanjski financijski analitičar provodi financijsku analizu u svrhu ulaganja. Analitičari mogu provoditi pristup investiranju od vrha prema dnu ili odozdo prema gore. Pristup odozdo prema gore prvo traži makroekonomske mogućnosti, poput visokih performansi sektora, a zatim pronalazi najbolje kompanije u tom sektoru. S druge strane, pristup odozdo prema gore promatra određenu tvrtku i provodi analizu omjera sličnih korporacijskoj financijskoj analizi, gledajući prošlost i očekivane buduće rezultate kao pokazatelje ulaganja.

Tehnička i temeljna analiza

Postoje dvije vrste financijske analize: tehnička analiza i temeljna analiza. Tehnička analiza razmatra kvantitativne grafikone, poput pokretnih prosjeka (MA), dok se u temeljnoj analizi koriste omjeri, kao što je zarada tvrtke po dionici (EPS).

Na primjer, izvršena je tehnička analiza tečaja GBP / USD nakon rezultata glasanja o Brexitu u lipnju 2016. Promatrajući tečajni grafikon, utvrđeno je da je tečaj značajno pao nakon glasanja 23. lipnja 2016., i zatim se oporavio u periodu od 48 sati za 375 baznih bodova (bps).

Kao primjer temeljne analize, Discover Financial Services izvijestio je o rezultatima u prvom tromjesečju 2016. godine 19. srpnja 2016. Tvrtka je imala EPS od 1, 40 USD, u odnosu na EPS od 1, 33 USD za isti kvartal 2015. godine, što je bio dobar znak.

Usporedba investicijskih računa Ime dobavljača Opis Otkrivanje oglašavača × Ponude koje se pojavljuju u ovoj tablici potječu od partnerstava od kojih Investopedia prima naknadu.

Povezani uvjeti

Analiza ulaganja: Ključ zdrave strategije upravljanja portfeljem Analiza ulaganja uključuje istraživanje i procjenu vrijednosnih papira kako bi se utvrdilo kako će se poslovati i koliko su prikladni za određenog ulagača. više Analiza financijskih izvještaja Analiza financijskih izvještaja je postupak analize financijskih izvještaja tvrtke za potrebe odlučivanja. više Definicija horizontalne analize Horizontalna analiza koristi se u analizi financijskih izvještaja radi usporedbe povijesnih podataka, poput omjera ili stavki retka, tijekom niza obračunskih razdoblja. više Što je analiza zaliha? Analiza zaliha je procjena određenog trgovinskog instrumenta, investicijskog sektora ili tržišta u cjelini. Analitičari dionica pokušavaju odrediti buduću aktivnost instrumenta, sektora ili tržišta. više Najava zarade Najava o zaradi je službena javna izjava o profitabilnosti tvrtke za određeno vremensko razdoblje, obično četvrtinu ili godinu dana. Ako je tvrtka profitirala, cijena njezinih dionica obično će se povećavati nakon objavljivanja podataka. više Što su unutarnja stopa prinosa - mjere IRR-a Interna stopa povrata (IRR) je metrika koja se koristi u kapitalnom proračunu za procjenu profitabilnosti potencijalnih ulaganja. više partnerskih veza