Težina portfelja

Težina portfelja predstavlja postotni sastav određenog udjela u portfelju. Težine portfelja mogu se izračunati pomoću različitih pristupa; najosnovnija vrsta težine određuje se dijeljenjem vrijednosti dolara vrijednosnog papira na ukupnu vrijednost dolara u portfelju. Drugi je pristup podijeliti broj jedinica određene vrijednosnice na ukupni broj dionica u portfelju.

Smanjenje težine portfelja

Težine portfelja ne primjenjuju se nužno samo na određene vrijednosne papire. Ulagači mogu izračunati težinu svojih portfelja s obzirom na sektor; zemljopisna regija; izloženost indeksu; kratke i duge pozicije; vrsta osiguranja, poput obveznica ili tehnoloških tvrtki s malim kapitalom; ili bilo koje druge vrste referentne vrijednosti. U osnovi, težine portfelja određuju se na temelju posebne strategije ulaganja. Težine portfelja povezane s tržišnim vrijednostima su fluidne jer se tržišne vrijednosti svakodnevno mijenjaju. Podjednaki ponderirani portfelj mora se često rebalansirati kako bi se održao relativno jednaki ponder predmetnih vrijednosnih papira.

Primjer težine portfelja

SPDR S&P 500 ETF je investicijsko sredstvo koje prati performanse S&P 500. To čini držeći utege svake dionice u indeksu s obzirom na ukupnu tržišnu kapitalizaciju svake dionice podijeljenu s ukupnom tržišnom kapitalizacijom S&P 500. Na primjer, recimo da Apple Inc. čini 3% S&P 500, a Microsoft Corporation 2%; ETF tada ima 3% u Appleu i 2% u Microsoftu, s obzirom na tržišnu kapitalizaciju za umnožavanje S&P 500. Te se težine podliježu promjenama i takav ETF u skladu s tim uravnotežuje.

Kako svaka pojedinačna dionica ima težinu u ETF-u prema njezinoj težini prema tržišnoj kapitalizaciji u S&P 500, odgovarajuće težine svakog sektora su također predstavljene u ETF-u. Ako tehnološke zalihe imaju najveću težinu u S&P 500 na 20%, tada ponavljajući ETF također drži 20% u tehnologiji.

Težine se mogu izračunati za industrije, sektore, zemljopisne kategorije i razrede imovine prema željenoj investicijskoj strategiji. Ukupna težina portfelja trebala bi biti jednaka 100%. Kratke pozicije i pozajmice smatraju se negativnim vrijednostima i nose negativne pondere.

Izračunavanje težine portfelja

Da biste dobili tržišnu vrijednost pozicije dionica, cijenu dionice pomnožite s brojem izdanih dionica. Ako Apple trguje po 100 dolara, a 5, 48 milijardi dionica je otplaćeno, tada ukupna tržišna kapitalizacija Applea iznosi 548 milijardi dolara. Ako ukupna tržišna kapitalizacija S&P 500 iznosi 18, 3 bilijuna dolara, tada je Apple težina tržišne kapitalizacije u S&P 500 3%, odnosno 548 milijardi USD / 18, 3 bilijuna dolara x 100 = 3%.

Usporedba investicijskih računa Ime dobavljača Opis Otkrivanje oglašavača × Ponude koje se pojavljuju u ovoj tablici potječu od partnerstava od kojih Investopedia prima naknadu.

Povezani uvjeti

Način na koji indeks kapitaliziran indeksom djeluje i zalihe utječu na njega Kapitalizirani indeks vrsta je tržišnog indeksa s pojedinačnim komponentama koji se ponderiraju prema njihovoj ukupnoj tržišnoj kapitalizaciji. više S&P 500 indeks - Standard & Poor's 500 indeks definicija S&P 500 indeks ili Standard & Poor's 500 indeks indeks tržišnog kapitalizacije 500 najvećih američkih javnih trgovačkih društava. Indeks se široko smatra najboljim mjerom američkih dionica s velikim kapitalom. više Prekomjerna težina može vam biti korisna - vaš portfelj, koji ima prekomjernu težinu, odnosi se na pretjeranu količinu imovine u portfelju - bilo na opću prisutnost veću od uobičajene ili kao na indeksni fond, određene vrijednosne papire koji zauzimaju veći prostor u portfelju nego u referentnom indeksu. više Kako Smart Beta ETF-ovi rade, koristi i rizici Pametni Beta ETF je vrsta fonda kojima se trguje na burzi, a koristi sustav zasnovan na pravilima za odabir ulaganja koja će biti uključena u fond. više Najpopularniji američki složeni indeksi - refresher Složeni indeks je skupina dioničara ili drugih vrijednosnih papira koja daje statističku mjeru relativnog tržišnog ili sektorskog učinka tijekom vremena. više Definicija za usporedbu Benchmark definicija Standard je standard prema kojem se može mjeriti rad menadžera vrijednosnih papira, uzajamnog fonda ili ulaganja. više partnerskih veza