Što znači kad ljudi kažu da su "pobijedili na tržištu"?

"Prebijanje na tržištu" je težak izraz za analizu. Može se koristiti za upućivanje u dvije različite situacije.

Portfelj ulagača

Investitor, portfelj menadžer, fond ili drugi investicijski stručnjak donosi bolji povrat od tržišnog prosjeka. Tržišni prosjek može se izračunati na više načina, ali obično je mjerilo - poput S&P 500 ili Dow Jones Industrial Average indeksa - dobar prikaz tržišnog prosjeka. Ako vaši prinosi premašuju postotak povrata odabranog mjerila, pobijedili ste na tržištu.

Zarada tvrtke

Metoda zarade, prodaje ili neke druge vrijednosti procjene tvrtke je veća od vrijednosti drugih tvrtki u njenoj industriji. Kako znate kada se to dogodi? Pa, ako neka kompanija pobjedi tržište velikim iznosima, izvori financijskih vijesti obično su prilično dobri za vas. Međutim, ako želite saznati sami, morate isprobati svoj kalkulator i zatražiti neke informacije od tvrtki koje želite mjeriti. Mnogi financijski časopisi redovno to rade za vas - imat će odjeljak s naslovom poput "Lideri u industriji". Ne preporučujemo vam da ovisite o časopisima za svoje investicije, ali ove bi publikacije mogle biti dobro mjesto za početak pretraživanja tvrtki.

Savjetnik Uvid

Nickolas soj, CFP®, AIF®
Halbert Hargrove Global Advisors, LLC, Long Beach, Kalifornija

Ova fraza nije najtačnija tvrdnja u svijetu ulaganja jer postoji toliko različitih tržišta. Većina ljudi će usporediti performanse sa S&P 500, ali ako zaista želite razumjeti koliko ste uspješni, bolje je usporediti vrijednosne papire (dionice, uzajamne fondove, ETF-ove) s njihovim performansama u odnosu na referentnu vrijednost, indeks koji najbolje predstavlja istu klasu imovine. Na primjer, ako u vašem IRA-u imate investicijski fond u nastajanju, trebali biste ga usporediti s indeksom tržišta u nastajanju. Ne biste uspoređivali uzajamni fond u nastajanju na tržištu sa S&P 500: Oni ne dijele iste zalihe, tvrtke koje se kotiraju često se suočavaju s različitim rizicima i prilikama - a ekonomija i političko okruženje njihovih država mogu se također jako razlikovati.