Pododrednik uzajamnih fondova
Što je pomoćnik zajedničkog fondaNadzornik uzajamnog fonda je menadžer novca treće strane koji je angažirao društvo za uzajamne fondove za upravljanje investicijskim portfeljem. Investicijska društva za upravljanje obično traže pomoćnike koji su im potrebni za upravljanje određenom strategijom.
01:21Uvod u uzajamne fondove
BREAKING DOWN Uzajamni pododrednik fonda
Nadzornici uzajamnih fondova povezani su s upravljanjem fondovima koji nisu savjetovani. Investicijska društva koja upravljaju partnerima s pododborima za uzajamne fondove kako bi ponudili uzajamne fondove usmjerene na određene ciljeve. Investicijsko društvo za upravljanje može tražiti suradnju s pododređenim savjetnikom kako bi poboljšali rad određene strategije ili ponudili novu strategiju. Često će investicijske tvrtke tražiti pomoćnika savjetnika da ponudi novu strategiju zbog efikasnosti ugovaranja menadžera u odnosu na izgradnju iznutra.
Ugovori i efikasnost
Budući da su pododređeni odnosi partnerstva trećih strana koja uključuju tvrtku za upravljanje i pomoćnika, oni zahtijevaju opsežnu pravnu dokumentaciju. Ugovori o pododređivanju uključuju detalje o dužnostima nadzornika, upravljanju troškovima fonda, naknadnim naknadama, trajanju ugovora i svim suradnjama koje strane uključe u marketing i distribuciju fonda.
Treći subadvisori imaju stručnost u određenoj strategiji ulaganja. Oni se koriste kako bi ponudili sredstva investitorima koji su uspjeli postići određeni investicijski cilj. Iako pravni ugovori i uvjeti mogu biti opsežni, mnoge će investicijske tvrtke otkriti da mogu ponuditi određenu strategiju s nižim troškovima i boljom operativnom obradom kroz razvoj odnosa pododluka.
Prednosti i ograničenja
Sredstvima pod savjetovanjem često upravljaju najbolji menadžeri u određenoj strategiji. Ti menadžeri imaju stručnost u svim aspektima upravljanja fondom, uključujući odluke o investiranju, strategije trgovanja i operativnu učinkovitost.
Pododređeni odnos može omogućiti društvu fondovima da relativno brzo donese novu strategiju na tržište. Investicijsko društvo može surađivati s jednim subadvisor-om na razvoju novog prilagođenog proizvoda ili s više subadvisora za različite proizvode. Oni također mogu odlučiti za partnerstvo s jednim subadvisor-om kako bi stvorili raznoliku skupinu novih proizvoda. Sveukupno, subadvisori mogu uvelike pomoći fondovskoj tvrtki da privuče nove klijente i proširi njihove mogućnosti za ulagače.
Jedan od čimbenika koji potencijalno ograničava interes ulagača za pod-savjetovane fondove su naknade. Naknade za fondove koji se ne savjetuju uglavnom su veće jer zahtijevaju naknadu i pododređenom i društvu za upravljanje. Ulagači bi trebali pomno razmotriti naknade subvencioniranih sredstava u odnosu na druge opcije fonda. Visoke naknade mogu umanjiti ukupni povrat fonda i uzeti vrijednost od ulaganja dioničara.
Vodeći subvisvisori i fondovi
U 2018. godini na tržištu je bilo preko 300 menadžera sa savjetovanjem sa preko 4 trilijuna dolara potpomognute imovine koja se savjetuje sveobuhvatno. Izvještaj mirovinskog i investicijskog osiguranja predstavio je Wellington Management kao vodećeg pododjeljnika u industriji po imovini s preko 400 milijardi američkih sredstava koja su pod savjetovanjem u upravljanju. Od 2018. Wellington je primarni pododrednik za uzajamne fondove Hartford, koji predstavlja značajan dio njegove podozviještene imovine u upravljanju.
Usporedba investicijskih računa Ime dobavljača Opis Otkrivanje oglašavača × Ponude koje se pojavljuju u ovoj tablici potječu od partnerstava od kojih Investopedia prima naknadu.