Trebate li ponovo uložiti dividende?

Kad dionica ili fond koji posjedujete isplaćuje dividendu, možete uložiti novac u džep i upotrijebiti ga kao i bilo koji drugi prihod ili možete reinvestirati dividende da biste kupili više dionica.

Iako vam je malo dodatnog novca na ruci možda je privlačno, reinvestiranje dividendi dugoročno se zaista može isplatiti.

Ključni odvodi

• Dividenda je nagrada (obično novčana) koju društvo ili fond daje svojim dioničarima na bazi dionice.
• Možete uplatiti novac ili reinvestirati dividende da biste kupili više dionica tvrtke ili fonda.
• Pomoću reinvestiranja dividende, kupujete više dionica uz isplatu dividende, umjesto da zaradite novac.
• Ponovno ulaganje može vam pomoći u izgradnji bogatstva, ali možda nije pravi izbor za svakog investitora.

Osnove dividendi

Ako tvrtka ostvaruje profit i ima višak zarade, ima tri mogućnosti. Može:

• Reinvestirajte novac u svoje poslovanje,
• Otplatiti svoje dužničke obveze, ili
• Isplatite dividendu nagraditi dioničarima za njihova ulaganja i stalnu podršku.

Dividende se obično isplaćuju kvartalno, po osnovi dionice. Odluka o isplati dividende (ili ne) obično se donosi kada tvrtka dovrši svoj račun dobiti i gubitka, a upravni odbor pregledava financijske izvještaje. Jednom kada tvrtka izjavi dividendu na datum deklaracije, ima zakonsku odgovornost da je isplati.

Iako se dividende mogu izdati u obliku čeka na dividendu, one se mogu isplatiti i kao dodatne dionice. To je poznato kao ponovno ulaganje dividendi. U svakom slučaju, dividende se oporezuju.

Možda ćete moći izbjeći plaćanje poreza na dividende ako dionički fond ili fond za plaćanje držite u Roth IRA-i.

Isplaćene dividende na osnovi udjela

Dividende se izdaju dioničarima na bazi dionice. Što više imate dionica, veće ćete isplate dividendi.

Evo primjera. Recimo da tvrtka ABC ima 4 milijuna dionica u redovnom vlasništvu. Odlučuju izdati 0, 50 USD po dionici. ABC ukupno isplaćuje 2 milijuna dolara dividendi. Ako posjedujete 100 dionica dionica ABC, vaša dividenda iznosit će 50 USD. Ako posjedujete 1.000 dionica, to će biti 500 dolara.

Što je ponovno ulaganje dividendi?

Ako reinvestirate dividende, kupujete dodatne dionice s dividendom, a ne uzimate novac. Ponovno ulaganje dividendi može biti dobra strategija jer je:

• Jeftini. Budući da je reinvestiranje automatsko, nećete dugovati nikakve provizije ili druge naknade za posredovanje kada kupite više dionica.
• Lako. Jednom kada ga postavite, reinvestiranje dividendi će biti automatski.
• Fleksibilno. Iako vam većina brokera neće dopustiti da kupujete djelomične dionice, možete izvršiti reinvestiranje dividendi.
• Dosljedan. Redovito kupujete dionice, svaki put kada dođete do dividende. Ovo je prosjek u kretanju prema dolaru.

Ako reinvestirate dividende, dugotrajni povrat možete nadoknaditi zbog snage sakupljanja. Vaše dividende kupuju više dionica, što povećava vašu dividendu sljedeći put, što vam omogućuje kupnju još više dionica, i tako dalje.

Planovi ponovnog ulaganja za dividende

Dividende možete sami uložiti. Međutim, mnoge tvrtke nude planove za reinvestiranje dividendi koji pojednostavljuju postupak. Ovi "DRIP-ovi", kao što je poznato, automatski kupuju više dionica u vaše ime sa vašim dividendama. Nekoliko je prednosti korištenja DRIP-ova, uključujući:

• Snižene cijene dionica
• Transakcije bez provizija
• Djelomične dionice

Jedna od glavnih prednosti reinvestiranja dividende leži u njegovoj sposobnosti da tiho raste. Kada trebate dopuniti svoj dohodak - obično nakon umirovljenja - već ćete imati stabilan tok prihoda od ulaganja.

Primjer rasta ulaganja

Recimo da tvrtka ABC plaća skromnu stopu dividende u iznosu od 0, 50 USD po dionici. Da stvari budu jednostavne, pretpostavit ćemo da se cijene dionica povećavaju za 10% svake godine, a stopa dividendi povećava se za 0, 05 USD svake godine.

Uložite 20.000 dolara kada je cijena dionica 20 dolara, pa završite s 1.000 dionica. Na kraju prve godine dobit ćete isplatu dividende u iznosu od 0, 50 USD po dionici, što iznosi 500 USD (1.000 × 0, 50 USD).

Cijena dionica sada je 22, 00 USD, tako da vaša reinvestirana dividenda kupuje dodatnih 22, 73 dionica (500 USD - 22, 00 USD). Iako ne možete kupiti djelomične dionice na otvorenom tržištu, one su česte u planovima reinvestiranja dividendi.

Na kraju druge godine, zaradite 0, 55 USD po dionici. Ovoga puta riječ je o 1.022, 73 dionica, tako da je ukupna isplata dividende 562, 50 USD (1, 022, 73 × 0, 55 USD).

Cijena dionica sada je 24, 20 dolara, pa reinvestiranjem ove dividende kupite još 23, 24 dionice (562, 50 ÷ 24, 20 dolara). Sada posjedujete 1.045, 97 dionica, u vrijednosti od 25.312, 47 USD.

Tri godine nakon početnog ulaganja, dobivate dividendu od 0, 60 USD, što iznosi 627, 58 USD (1, 045, 97 × 0, 60 USD). Budući da je cijena dionica porasla na 26, 62 dolara, dividenda kupuje još 23, 58 dionica.

Na kraju samo tri godine vlasništva nad dionicama, vaše ulaganje je naraslo sa 1.000 dionica na 1.069, 55 dionica. A, s obzirom na dobit dionica, vrijednost vaše investicije narasla je s 20 000 na 28 471 USD.

Sve dok tvrtka nastavlja napredovati i vaš portfelj je dobro uravnotežen, reinvestiranje dividendi dobit će vam više od uzimanja novca, ali kada se tvrtka bori ili kada vaš portfelj postane neuravnotežen, uzimanje gotovine i ulaganje novca negdje drugdje može učiniti više smisla.

Novac vs Reinvestirane dividende

Pretpostavimo da dionice ABC-a djeluju dosljedno i da tvrtka nastavlja povećavati stopu dividende jednaki iznos svake godine (imajte na umu da je ovo hipotetski primjer).

Nakon 20 godina, posjedovali biste 1.638, 62 dionica u vrijednosti od 220.476 USD, a dividenda bi iznosila 2.375, 99 USD.

Da ste isplatili dividendu u gotovini, umjesto da biste ih ponovo uložili, ulovili biste džep u iznosu od 31.501 USD. Ali sada biste imali samo 1.000 dionica u vrijednosti od samo 166.051 USD. Revestiranjem dividendi svake godine povećali ste dobit za 133%.

Trebate li ponovo uložiti dividende?

Ipak, unatoč očitim prednostima ponovnog investiranja dividendi, postoje slučajevi kada to nema smisla, poput:

• Vi ste u mirovini ili blizu njega i potreban vam je prihod. Prvo razmislite o svojim drugim izvorima prihoda - socijalnom osiguranju, RMD-ovima sa svojih mirovinskih računa, mirovina, anuiteta - prije nego što odlučite trebate li prihod od dividendi. Ako ne, možete ulagati i investirati.
• Imovina koja se nalazi u osnovi je loša. Sve dionice i fondovi doživljavaju promjene cijena, tako da može biti teško znati je li vrijeme za promjenu stupnjeva prijenosa. Ipak, ako se čini da dionica ili fond zastaje, možda biste htjeli istrenirati dividende. Naravno, ako ulaganje više ne daje vrijednost - ili prestaje isplaćivati ​​dividendu - možda je došlo vrijeme da prodate dionice i krenete dalje.
• Želite diverzificirati. Uzimanjem dividendi u novcu, umjesto da ih ponovo ulažete, možete se razvrstati u drugu imovinu, a ne dodavanjem na položaj koji već imate.
• Izbacuje vaš portfelj iz ravnoteže. Vrijednosni vrijednosni papi koji brže rastu imaju način bržeg sakupljanja od ostalih sredstava. To znači da bi moglo biti samo pitanje vremena kada ćete prekomjerno težiti za nekoliko ulaganja. Kad ti vrijednosni papiri budu uspješni, to je plus. Ali ako to ne urade, gubici će biti toliko veći.

Donja linija

Jedna od ključnih prednosti reinvestiranja dividende je ta što vaša investicija može rasti brže nego ako isplaćujete svoje dividende i oslanjate se isključivo na kapitalni dobitak za stvaranje bogatstva. Također je jeftin, lagan i fleksibilan.

Ipak, ponovno ulaganje dividendi nije automatski pravi izbor za svakog ulagača. Ako imate bilo kakvih pitanja ili nedoumica o ponovnom ulaganju dividendi, dobro je razgovarati s povjerenikom financijskim savjetnikom.