Fisher Investments: Istaknuti menadžer za investicije

Fisher Investments započeo je 1979. godine kao tvrtka za upravljanje novcem koja je uglavnom služila američkim institucionalnim ulagačima. Tvrtka je formalizirala uslugu upravljanja portfeljem za pojedince visoke vrijednosti 1995. godine, a svoje usluge je počela nuditi u Kanadi i Velikoj Britaniji 2000. godine.

Na kraju 2015. godine Fisher Investments imao je preko 63 milijardi USD imovine pod upravljanjem (AUM) u svim svojim grupacijama klijenata. Upravlja s oko 33 milijarde dolara imovine za 27.000 bogatih investitora i 28 milijardi dolara imovine za više od 150 institucionalnih ulagača širom svijeta. Njegova podružnica Fisher Investments Europe upravlja s oko dvije milijarde dolara za 2800 pojedinačnih ulagača diljem Europe.

Odbor za investicijsku politiku

Odbor za politiku ulaganja u firmu je četveročlani voditeljski tim koji upravlja strateškim odlukama o upravljanju portfeljem. Dok svi članovi sudjeluju u istraživanjima, analizama i raspravama radi informiranja o strateškom odlučivanju, osnivač tvrtke Kenneth Fisher igra veliku ulogu u postavljanju strategije više od 35 godina. Fisher služi kao izvršni direktor i glavni direktor za ulaganje te tvrtke. Sam je milijarder, autor 11 knjiga o ulaganju i dugogodišnji kolumnist magazina Forbes.

Ostali članovi Odbora za investicijsku politiku uključuju Jeff Silk, Bill Glaser i Aaron Anderson, koji surađuju na provedbi strategije tvrtke, odabiru vrijednosnih papira i inženjerskog portfelja te usmjeravanju istraživačkih programa tvrtke. Silk, koji je s tom tvrtkom od 1983., obnaša dužnost potpredsjednika i su-šefa investicijskog osoblja. Ranije je obavljao dužnost predsjednika i glavnog operativnog direktora (COO) te kao direktor za trgovinu i poslovanje.

Glaser je izvršni potpredsjednik za upravljanje portfeljem i odgovoran je za odjela za istraživanje i investicije tvrtke. Započeo je kao istraživački analitičar s tvrtkom 1999. godine, a u Odbor za politiku ulaganja pridružio se 2011. godine. Anderson je viši potpredsjednik istraživanja, nadgledajući tržišta kapitala i globalna makroekonomska istraživanja tvrtke. Započeo je u Fisher Investmentsu 2005., a pridružio se Odboru za investicijsku politiku 2011. godine. Ranije je bio pomoćnik potpredsjednika Deutsche Bank Alex. Brown Inc. Napisao je dvije knjige o investiranju.

Pregled proizvoda

Fisher Investments nudi dvije grupe proizvoda za institucionalne investitore i pojedinačne klijente. Tvrtka pruža svojim institucionalnim klijentima niz kapitalnih proizvoda temeljenih na strategiji, kategoriziranih prema zemljopisnom fokusu. Američke strategije tvrtke usredotočene su na američke vlasničke udjele, a globalne strategije bivšeg SAD-a usredotočene su na strana ulaganja, a globalne strategije nemaju geografskih ograničenja. Svi ovi proizvodi koriste pristup odabira zaliha odozdo prema dolje, koji započinje analizom svjetskih trendova u ekonomiji, politici i tržišnom raspoloženju kako bi se postavili ponderi specifični za zemlju, sektor i teme, kao i da bi se osigurao početni filter za potencijalne dionice. Zatim se provodi postupak višestrukog probira radi dobivanja popisa potencijalnih zaliha, koji se dalje pomno promatra i sužava temeljnom analizom i procjenom rizika.

Na maloprodajnoj usluzi tvrtke, Fisher Investments pojedincima nudi sveobuhvatno upravljanje portfeljem i usluge financijskog planiranja s najmanje 500 000 USD za ulaganje. Tvrtka konstruira prilagođeni portfelj na temelju detaljne analize financija klijenta, investicijskih ciljeva i vremenskog razdoblja. Portfelj može sadržavati kombinaciju dionica, obveznica i drugih vrijednosnih papira, iako je strategija portfelja uvelike ovisna o potrebama klijenta. Svim klijentima dodjeljuje se osobni savjetnik za ulaganja koji komunicira strategiju, pruža ažuriranja o učinku i educira klijente o temama važnim za njihov portfelj. Tvrtka također održava redovne seminare samo za klijente širom zemlje, tijekom kojih analitičari Fisher Investments objašnjavaju trenutne tržišne uvjete, ažuriraju klijente o rastućim trendovima i postavljaju pitanja.